¿Qué es un período de acumulación?
El término "período de acumulación" se usa para describir el marco de tiempo durante el cual un inversor intenta recaudar dinero para un objetivo de ahorro a largo plazo, como la jubilación. Por lo general, un período de acumulación dura la duración de la vida laboral de un individuo, independientemente de si ese individuo ahorra activamente fondos a lo largo de toda su carrera. Si bien este término puede usarse junto con cualquier tipo de inversión, se asocia más comúnmente con productos de seguros conocidos como anualidades diferidas.
Muchos adultos que trabajan hacen contribuciones regulares a cuentas de jubilación o planes de ahorro. Estas contribuciones normalmente terminan en la jubilación, cuando los inversores pueden hacer retiros de estas cuentas. Además de hacer depósitos durante el período de acumulación, los inversores también ganan dinero a través de los pagos de intereses y dividendos que reciben sobre sus ahorros. Aunque los inversores continúan ganando intereses incluso después de alcanzar la edad de jubilación, la fase de acumulación termina oficialmente cuandoLos inversores dejan de hacer contribuciones directas a sus cuentas de inversión.
Las anualidades son productos de seguro de vida que proporcionan a una o más personas con beneficios vivos que incluyen pagos mensuales de ingresos. Los inversores compran anualidades diferidas, ya sea con un pago de prima de suma global única o con una serie de pagos periódicos. Un contrato de anualidad comienza con un período de acumulación durante el cual las primas del propietario del contacto se invierten en fondos mutuos o cuentas de intereses fijos. Esta fase puede durar 20 años o más después de lo cual los ingresos de la cuenta se anitan o se convierten en un flujo de ingresos de por vida.
En teoría, una inversión en una anualidad o cualquier otro tipo de instrumento debe crecer durante la fase de acumulación. Sin embargo, algunos inversores realmente pierden dinero durante este período porque las inversiones como los fondos mutuos y las acciones están sujetos a fluctuaciones de precios y pueden perder VALue con el tiempo. Si el Fondo pierde las contribuciones del inversor, el período de acumulación dará como resultado una pérdida neta para el inversor.
Algunas compañías de anualidades adjuntan a los pasajeros de seguros a los contratos de anualidad que protegen los intereses de los inversores durante el período de acumulación. Por lo general, el proveedor de anualidades acuerda proporcionar al propietario del contrato una devolución de la prima si el contrato pierde valor durante la fase de acumulación. Esta devolución de la prima normalmente toma la forma de una serie de pagos mensuales en lugar de un pago de suma global. En otros casos, las empresas de anualidades venden pasajeros que proporcionan a los beneficiarios del propietario del contrato una devolución de la prima en caso de que el propietario del contrato muera antes de que finalice los períodos de acumulación. Los emisores de contrato financian este seguro deduciendo las primas del jinete del contrato de seguro en el transcurso del plazo de la anualidad.