Cos'è un periodo di accumulo?
Il termine "periodo di accumulo" viene utilizzato per descrivere il telaio temporale durante il quale un investitore tenta di raccogliere fondi per un obiettivo di risparmio a lungo termine come la pensione. In genere, un periodo di accumulo dura per tutta la durata della vita lavorativa di un individuo, indipendentemente dal fatto che quell'individuo consideri attivamente i fondi durante tutta la loro carriera. Sebbene questo termine possa essere utilizzato insieme a qualsiasi tipo di investimento, è più comunemente associato a prodotti assicurativi noti come rendite differite.
Molti adulti che lavorano danno contributi regolari a conti pensionistici o piani di risparmio. Questi contributi normalmente finiscono al pensionamento, quando gli investitori sono in grado di effettuare prelievi da questi conti. Oltre a fare depositi durante il periodo di accumulo, gli investitori guadagnano anche denaro attraverso gli interessi e i pagamenti dei dividendi che ricevono sui loro risparmi. Sebbene gli investitori continuino a guadagnare interesse anche dopo aver raggiunto l'età pensionabile, la fase di accumulazione termina ufficialmente quandoGli investitori smettono di dare contributi diretti ai loro conti di investimento.
Le rendite sono prodotti di assicurazione sulla vita che forniscono una o più persone con benefici per la vita che includono pagamenti di reddito mensili. Gli investitori acquistano rendite differite con un pagamento premium forfettario una tantum o con una serie di pagamenti periodici. Un contratto di rendita inizia con un periodo di accumulo durante il quale i premi del proprietario del contatto sono investiti in fondi comuni o conti di interesse fisso. Questa fase può durare per 20 anni o più, dopo di che i proventi del conto vengono annuiti o convertiti in un flusso di reddito a vita.
In teoria, un investimento in una rendita o qualsiasi altro tipo di strumento dovrebbe crescere durante la fase di accumulo. Tuttavia, alcuni investitori perdono effettivamente denaro durante questo periodo perché investimenti come fondi comuni e azioni sono soggetti a fluttuazioni dei prezzi e possono perdere VAlue nel tempo. Se il fondo perde Outpace dei contributi dell'investitore, il periodo di accumulazione comporterà una perdita netta per l'investitore.
Alcune compagnie di rendita attaccano i ciclisti assicurativi a contratti di rendita che proteggono gli interessi degli investitori durante il periodo di accumulazione. In genere, il fornitore di rendita accetta di fornire al proprietario del contratto un ritorno del premio se il contratto perde valore durante la fase di accumulo. Questo rendimento del premio normalmente assume la forma di una serie di pagamenti mensili rispetto a un pagamento forfettario. In altri casi, le aziende di rendita vendono ciclisti che forniscono ai beneficiari del proprietario del contratto un ritorno di premio nel caso in cui il proprietario del contratto muoia prima della fine dei periodi di accumulo. Gli emittenti del contratto finanziano questa assicurazione deducendo i premi del pilota dal contratto assicurativo nel corso del termine di rendita.