¿Qué es una tasa de asignación?
Una tasa de asignación es la cantidad de efectivo que un inversor utiliza para asegurar una inversión, menos cualquier tarifa u otros gastos asociados con la compra de ese activo. Esto significa que para determinar la verdadera tasa de asignación, es necesario deducir cualquier carga frontal, tarifas de corredores u otros costos que formara parte del esfuerzo de adquisición general. Los inversores consideran de cerca la tasa de asignación como un medio para determinar con qué fondos mutuos o corredores trabajar, al tiempo que mantienen la tasa de asignación lo más baja posible.
Con casi cualquier tipo de compra de inversión, habrá algún tipo de tasa de asignación que se incurra. Dado que la tasa generalmente se presenta como un porcentaje, los inversores intentarán mantener ese porcentaje lo más bajo posible. En muchos casos, las diversas tarifas y comisiones se calculan como porcentajes del precio básico de compra, lo que hace que sea más fácil determinar cuánto de los gastos generales se asocia con la inversión propiamente dicha y WEl porcentaje de HAT del gasto está conectado con diferentes tarifas pagadas a quienes ayudaron en la transacción.
Dado que la idea es mantener la tasa de asignación lo más baja posible, los inversores a menudo buscarán ejecutar una transacción a través de corredores o distribuidores que proporcionen los horarios de tasas más rentables. Por ejemplo, si una corretaje cobra una comisión de tres por ciento por sus servicios y un corredor diferente cobra dos por ciento, un inversor mirará de cerca la última opción, ya que conduciría a una tasa de asignación más baja. Suponiendo que los dos corredores de bolsa son similares en términos de los otros servicios que ofrecen, y las tarifas asociadas con esos servicios, el inversor puede controlar la tasa de asignación trabajando con el corredor menos costoso.
La carga frontal asociada con un fondo mutuo dado también puede desempeñar un papel en cómo un inversor logra mantener la tasa de asignación en cada inula lo más baja posible. Si dos fondos con valores y tasas de rendimiento similares tienen diferentes cargas frontales, existe una buena posibilidad de que el inversor vaya con el que tiene la carga frontal inferior. Esto significa que si un fondo como una tasa de asignación del cuatro por ciento y el otro es una tasa del cinco por ciento, y es probable que el inversor gane más o menos el mismo rendimiento de cualquiera de las opciones, existe una buena posibilidad de que se elija el fondo mutuo con la carga frontal del cuatro por ciento. Como resultado, un mayor porcentaje del costo total de inversión se asocia con el activo en sí, y menos con tarifas y otros cargos que se incurrieron como resultado de la adquisición.