Qu'est-ce qu'un dépositaire de fonds communs de placement?
Un dépositaire de fonds communs de placement est une institution financière qui agit en tant que tiers pour un fonds commun de placement et détient les actifs qu’il détient. Les dépositaires de fonds communs de placement peuvent s’acquitter de plusieurs obligations en plus de la protection des actifs, par exemple en agissant en tant qu’agents de transfert des fonds qu’ils servent. Le recours à un tiers pour détenir des titres est jugé important pour la sécurité et vise à limiter les possibilités de fraude et d’activités financières douteuses de la part des gestionnaires de fonds.
Aussi connu sous le nom de société de placement à capital variable, un dépositaire de fonds communs de placement peut être une banque ou tout autre type d'institution financière, à condition qu'elle accepte de se conformer à la réglementation financière. De nombreux pays ont un cadre réglementaire définissant les fonds communs de placement et définissant les pratiques commerciales de base à suivre. Le non-respect de ces réglementations peut entraîner des pénalités pour le fonds commun de placement, y compris des amendes, en particulier si les clients du fonds subissent des dommages financiers.
Le dépositaire de fonds communs de placement conserve les actifs associés au fonds ainsi que les registres relatifs à ces actifs. Ces informations peuvent être consultées dans l’intérêt de la transparence et les dépositaires sont tenus de séparer les actifs des fonds communs de placement des autres types d’actifs qu’ils peuvent gérer, y compris les actifs détenus pour le compte de membres du conseil d’administration ou de l’équipe de gestion des fonds communs de placement. Dans le cas où des actifs sont transférés, le dépositaire peut travailler avec l'agent de transfert ou agir en tant qu'agent de transfert pour mener la transaction.
En conservant les actifs matériels dans le cas d'un dépositaire de fonds communs de placement et en laissant la direction à un gestionnaire de fonds commun de placement distinct, les régulateurs financiers visent à limiter les risques de fraude. Les gestionnaires de fonds ne peuvent pas transférer des actifs sans consentement, et les personnes qui gèrent des actifs ne peuvent pas acheter d'actifs sans accord préalable. En outre, en cas de dissolution de la gestion du fonds, le dépositaire des fonds communs de placement des actifs du fonds commun de placement garde toujours ses actifs en lieu sûr. Ces deux entités distinctes agissent comme des freins et des contre-poids pour la sécurité des investisseurs.
Lorsque des personnes investissent dans des fonds communs de placement, elles devraient être informées du lieu et de la manière dont leurs investissements sont appliqués, qui est responsable de la conservation des actifs et qui est responsable de la gestion du fonds. Il est conseillé de conserver toutes les informations relatives aux fonds communs de placement et autres investissements dans un endroit sûr, en cas de problème. Étant donné que les clients des fonds communs de placement achètent des actions dans un fonds, et non des titres réels, il est également essentiel de conserver des registres du montant des fonds investis dans le fonds et de les comparer aux déclarations afin de confirmer leur exactitude.