Cosa fa un broker esterno?

Un broker esterno è un individuo che investe nei mercati azionari o immobiliari per proprio conto o quello dei clienti, ma non è un membro di una borsa. Poiché solo i membri di una borsa possono effettuare ufficialmente transazioni, un broker esterno trasmette le proprie operazioni basate su scambi su un membro del pertinente scambio di azioni. L'eccezione a questo è una sicurezza che viene scambiata direttamente palese (OTC) o elettronicamente al di fuori degli scambi di azioni effettive che un broker esterno gestisce.

Alcuni titoli non soddisfano i requisiti per essere elencati in una borsa a causa di un volume di negoziazione limitato su di essi, capitalizzazione insufficiente da parte della Società e altri. Questi titoli, che sono spesso indicati come titoli di penny, sono considerati investimenti ad alto rischio che i broker di agenzia non gestiranno. Uno dei principali compiti di broker esterni, pertanto, è quello di affrontare questi tipi di titoli per gli investitori interessati.

Gli immobili possono anche coinvolgere un broker esterno quando un'agenzia rappresenta sia l'acquirente che il venditore di una proprietà. Per evitare conflitti di interesse per la transazione, l'agenzia può assumere un broker esterno per agire per conto dell'acquirente o del venditore. Nel settore immobiliare, un broker esterno può essere definito broker acquirente quando è un agente indipendente che aiuta un cliente a trovare una casa o una proprietà commerciale a un prezzo equo lavorando con altre agenzie immobiliari e le loro elenchi.

In passato, specialmente nel Regno Unito, i lavori esterni del broker sono stati screditati come attività storte e sono stati definiti "custodi del negozio di secchi". Tale broker di commissioni non ha effettivamente acquistato o venduto titoli, ma invece avrebbe effettuato le scommesse su di loro se sarebbero aumentati o diminuivano di valore per conto dei clienti. Questo era simile al commercio di bookmak per il gioco d'azzardo, anche se molti negozi di secchi mantengonoErs gestiva attività legittime. La pratica era anche comune nel mercato commerciale delle materie prime incentrata a Chicago negli Stati Uniti nei primi anni del 19 secolo, noto come "The Wheat Pit".

Mentre i requisiti di broker esterni possono essere più lassisti di quelli di un broker record presso un'agenzia, alcuni requisiti del governo devono ancora essere soddisfatti al fine di scambiare attivamente i titoli. Negli Stati Uniti, un broker deve lavorare per una casa di intermediazione per quattro mesi prima che possa sostenere l'esame registrato in titoli generali, dopo di che può operare da solo. Alcuni stati negli Stati Uniti richiedono anche un broker per superare l'esame della legge statale degli agenti titoli uniformi. Altre nazioni hanno requisiti simili, con il Canada che richiede che i broker siano autorizzati a superando due parti del Canadian Securities Course (CSC) e del Manuale delle pratiche di condotta. A Hong Kong, un broker è tenuto a lavorare in una casa di intermediazione autorizzata per tre anni e due esami sono richiesti nel Regno Unito UNDER Titolo XII, Chartered Institute for Securities and Investment.