Hoe bepaal ik de reële waarde van een aandeel?
De reële waarde van een voorraad kan worden berekend met behulp van het concept van de huidige waarde. Met dit type berekening worden geprojecteerde inkomstenstromen uit de aandelen verdisconteerd aan wat ze waard zouden zijn op het punt van aankoop. Savvy -beleggers zoeken aandelen die een reële waarde hebben boven de huidige aankoopprijs of een acceptabele prijswinstenratio. De verwachte inkomsten uit een aandeel worden berekend met behulp van de financiële overzichten van een bedrijf, zoals de balans, winst- en verliesrekening en kasstromen.
De intrinsieke waarde van de investering is gelijk aan de reële waarde van een aandeel. Het is de waarde in eigendom en wordt beïnvloed door interne factoren, zoals het dividendbetalingsbeleid van een bedrijf. Een manier waarop aandelenanalisten proberen de eerlijke prijs van een aandeel te bepalen, is door zijn huidige marktprijs te vergelijken met wat het aandeel naar verwachting gedurende een bepaalde periode zal verdienen.
Potential toekomstige inkomstenstromen die zullen worden ontvangen door het bezitten van een bepaalde aandelen kunnen worden bepaald door de financiële overzichten van een bedrijf te onderzoeken. Financiële analisten proberen te speculeren hoe een bedrijf financieel zal presteren door zijn activa te vergelijken met zijn verplichtingen, hoe het contant geld gebruikt en de sterkte van zijn marktpositie. De reële waarde van een aandeel wordt berekend per aandeel door rekening te houden met toekomstige inkomsten, die worden beïnvloed door de verwachte omzetgroei, het marktaandeel en de nettowinst van een bedrijf. Zodra de potentiële toekomstige inkomsten van een aandeel zijn bepaald, is de volgende stap om die kasstromen te korting op hun huidige waarde.
De meeste financiële rekenmachines zullen binnen enkele seconden een toekomstige cashflow naar zijn huidige waarde korting. Een contante waarde neemt gewoon toekomstige inkomsten en bepaalt wat ze vandaag waard zouden zijn. Het is vergelijkbaar met het concept van deflatie, waarbij de waarde wordt verdisconteerd tegen het rendement of de groei. Als een investering bijvoorbeeld zes procent verdientProduceer een toekomstige betaling van $ 100 US dollar (USD) in vijf jaar, de contante waarde van de contante waarde zou de $ 100 USD op zes procent voor vijf jaar perioden verdisconteren.
Sommige beleggers en analisten bepalen de reële waarde van een aandeel door zijn prijswinst (PE) ratio. De ratio is gewoon de marktprijs van het aandeel gedeeld door de geprojecteerde inkomsten. Een jaarlijkse winstgroeiratio wordt vergeleken met de PE -ratio van het aandeel, met een goede aandelen met een jaarlijkse winstgroeiratio gelijk aan of groter dan de PE -ratio. De reële waarde van een aandeel wordt ook vergeleken op basis van het aandeel, met de aandelenkoers van een solide aandeel gelijk aan of minder dan de inkomstenprojectie per aandeel.