Wat zijn de verschillende soorten islamitische financiële instellingen?

Er is een breed scala aan islamitische financiële instellingen die diensten bieden die vergelijkbaar zijn met die van traditionele financiële groepen. Dergelijke groepen zijn in staat om commercieel te werken en winst te maken, hoewel technisch gezien geen interesse van handen verandert. Banken en beleggingsondernemingen bieden diensten zoals persoonlijke leningen en hypotheken. Er zijn zelfs faciliteiten en markten voor islamitische bedrijven om geld te lenen via een equivalent van obligaties.

Islamitische financiële instellingen worden geconfronteerd met verschillende beperkingen in hoe ze werken. De meeste hiervan hebben betrekking op het idee dat riba - als letterlijke term, gelijkwaardig aan de Engelse woorden toenemen of overtollig is - verboden is. Als concept betekent riba geld zonder iets van gelijkwaardige waarde. Dit is specifiek van toepassing op de financiering vanwege de islamitische interpretatie dat een geldschieter zonder zijn geld is voor de periode die het met een kredietnemer is, niet als iets dat compensatie vereist. Dit betekent daarom dat in principe de islamitische financiën CAGebruik geen interesse.

Het was pas in de jaren zeventig dat islamitische financiële instellingen ontstonden. Tot die tijd waren de meeste financiële regelingen onder volgers van de islam informeel. Sinds de jaren zeventig kwamen instellingen naar voren die gericht waren op het volgen van de concepten van traditioneel op interesse gebaseerd bankieren terwijl hij islamitische principes volgt.

Er zijn talloze islamitische consumentenbanken, die een verscheidenheid aan technieken gebruiken om leningen en hypotheken te verstrekken zonder het no-interest-principe te overtreden. Gewoonlijk vereisen deze dat een lening wordt gekoppeld aan het kopen van een specifiek actief. Een techniek is dat de bank het actief zelf koopt en aan de klant overhandigt, maar wettelijk eigendom behoudt. De klant koopt het actief van de bank en betaalt in termijnen. De totale prijs zal meer zijn dan de oorspronkelijke aankoopprijs die door de bank wordt betaald, maar dit extra geld wordt wettelijk beschouwd als de bank die winst maaktde wederverkoop, in plaats van dat het verschil een rentelast is.

Evenzo kunnen islamitische banken hypotheken aanbieden. Dit wordt technisch bereikt door de bank en de klant die het onroerend goed als gezamenlijke eigenaren koopt, hoewel de bank het grootste deel van het geld levert en dus een meerderheidsaandeel heeft. Net als bij een traditionele hypotheek, doet de klant in de loop van de tijd regelmatige betalingen. Deze betalingen worden niet geclassificeerd als rente of terugbetalingen, maar eerder als een combinatie van huur om het exclusieve recht om in het onroerend goed te wonen te dekken, en termijnen om het aandeel van de bank in het eigendom te kopen, totdat de klant uiteindelijk volledig eigendom van het onroerend goed wordt.

Een ander gebied met islamitische financiële instellingen is de markt voor bedrijven om op schulden gebaseerde producten uit te geven en voor beleggers om deze producten te verhandelen. Dit wordt gedaan door Sukuk, een equivalent aan obligaties maar zonder rentebetalingen. De geldstroom heen en weer werkt op dezelfde manier, maar vanuit een juridisch perspectief is de ISSuing Company verkoopt het Sukuk -certificaat aan de belegger; De belegger verhuurt vervolgens het certificaat terug naar de bank, waardoor een inkomstenstroom gelijkwaardig is aan obligatiebetalingen; en uiteindelijk koopt het uitgevende bedrijf het certificaat op zijn nominale waarde terug.