Wat zijn de voor- en nadelen van geamortiseerde leningen?
Wanneer financiële professionals praten over geamortiseerde leningen, verwijzen ze naar een modern proces waarbij een conventionele lening wordt opgesplitst in eenvoudige maandelijkse betalingsschema's. Bij geamortiseerde leningen worden de volledige rente en het principe gecombineerd om stabiele maandelijkse betalingen te vormen die, gegeven een vaste rentevoet, niet variëren. Geamortiseerde leningen zijn populair bij grotere leningen; hoewel een autolening in sommige gevallen kan worden afgeschreven, is een hypotheek een goed voorbeeld van een geamortiseerde lening en de meeste hypotheekbedrijven staan erop hun leningen af te schrijven.
Geamortiseerde leningen hebben duidelijke voor- en nadelen. Sommige leners houden van hen, anderen niet. Veel van de voordelen houden verband met hoe gemakkelijk geamortiseerde leningen kunnen worden betaald. Veel van de nadelen zijn gericht op specifieke kwesties rond duidelijkheid in de kredietverlening.
Een van de belangrijkste goede punten van geamortiseerde leningopstellingen is dat ze een duidelijke, vaste maandelijkse betaling aan de lener bieden. De geamortiseerde leningen zijn ook vaak gemakkelijker te volgen, omdat het betalingsbedrag voor elke maand een gegeven is, waar onregelmatige betalingen voor veel verwarring kunnen zorgen. De opname van een geamortiseerde standaard in hypothecaire leningen draagt ook bij aan een eenvoudiger proces.
Sommige leners en anderen wijzen erop dat het huidige systeem in veel landen van het gebruik van een geamortiseerd leenstelsel niet perfect is. Voor sommige beginnende leners zou een niet-geamortiseerde lening gemakkelijker te begrijpen zijn. Er is ook een groot probleem rond het eigen vermogen; eigen vermogen is de hoeveelheid kapitaal die wordt opgebouwd als leners de lening afbetalen. Met een geamortiseerde lening bouwt het eigen vermogen niet "aan de voorkant" op, wat betekent dat zelfs als de kredietnemer een onroerend goed meerdere jaren vasthoudt, zijn eigen vermogen in dat onroerend goed zeer laag zal zijn, gezien het ontbreken van vooruitbetalingen.
Een ander belangrijk negatief discussiepunt over geamortiseerde leningen had betrekking op het idee dat amortisatie indruist tegen verschillende leningsprincipes die zijn vastgelegd door consumentenadvocaten. Voor kleinere leningen zoals autoleningen, persoonlijke leningen of betaaldagleningen is het vaak misleidend om een lening in de vorm van een "maandelijkse betaling" achter te laten. Het gaat niet over hoeveel geld de lener zal betalen over de initiële schuld gedurende de looptijd van de lening. Sommigen zien dit als voordeel halen uit een lener en bevelen afschrijving voor kleinere leningen niet aan. Dit probleem kan worden opgelost wanneer geldschieters aanvullende informatie opnemen in een geamortiseerde leningsovereenkomst die duidelijk aan kredietnemers laat zien wat ze in totaal zullen betalen en hoe ze een hogere rente op die lening kunnen voorkomen door snelle terugbetaling.