Quels sont les avantages et inconvénients des prêts amortis?
Lorsque les professionnels de la finance parlent de prêts amortis, ils font référence à un processus moderne consistant à décomposer un prêt conventionnel en calendriers de paiement mensuel faciles. Dans les prêts amortis, l’intérêt et le principe sont combinés pour former des paiements mensuels stables qui, avec un taux d’intérêt fixe, ne varient pas. Les prêts amortis sont populaires avec des prêts plus importants; bien que, dans certains cas, un prêt auto puisse être amorti, une hypothèque est un excellent exemple de prêt amorti et la plupart des sociétés de crédit hypothécaire insistent pour que leurs emprunts soient amortis.
Les prêts amortis présentent des avantages et des inconvénients distincts. Certains emprunteurs les aiment, d'autres non. Bon nombre des avantages sont liés à la facilité de paiement des prêts amortis. Nombre des inconvénients concernent des problèmes spécifiques liés à la clarté des prêts.
L'un des principaux avantages des configurations de prêt amorti est qu'elles offrent un paiement mensuel clair et défini à l'emprunteur. Les prêts amortis sont également souvent plus faciles à suivre, car le montant du paiement pour chaque mois est une donnée, des paiements irréguliers pouvant entraîner beaucoup de confusion. L'inclusion d'une norme amortie dans les prêts hypothécaires contribue également à un processus plus simple.
Certains emprunteurs et d’autres soulignent que le système actuel d’utilisation d’un système de prêt amorti dans de nombreux pays n’est pas parfait. Pour certains emprunteurs débutants, un prêt non amorti serait plus facile à comprendre. Il y a aussi un problème majeur d'équité; L'équité est la quantité de capital accumulée à mesure que les emprunteurs remboursent le prêt. Avec un prêt amorti, les fonds propres ne s'accumulent pas «dès le départ», ce qui signifie que même si l'emprunteur conserve une propriété pendant plusieurs années, sa participation dans cette propriété sera très faible, en l'absence de paiements à terme.
Un autre point de discussion négatif important sur les prêts amortis a trait à l'idée que l'amortissement va à l'encontre de divers principes de prêt établis par les défenseurs des consommateurs. Pour les petits prêts comme les prêts auto, les prêts personnels ou les prêts sur salaire, le fait de laisser un prêt sous la forme d'un «paiement mensuel» est souvent trompeur pour l'emprunteur. Il ne traite pas du montant que l'emprunteur paiera sur la dette initiale sur la durée du prêt. Certains y voient un avantage, mais ne recommandent pas l'amortissement pour les petits prêts. Ce problème peut être résolu lorsque les prêteurs incluent des informations supplémentaires dans un contrat de prêt amorti indiquant clairement aux emprunteurs le montant total qu’ils devront payer et la manière d’éviter des intérêts plus élevés sur ce prêt en les remboursant rapidement.