Wat is een ballonhypotheek?

Een ballonhypotheek is een soort hypotheek waarbij de maandelijkse betalingen worden berekend op basis van een aflossingsschema van 30 jaar, maar het saldo van de hypotheek is eigenlijk op minder dan de 30-jarige termijn verschuldigd. De meeste ballonhypotheken vervallen tussen vijf tot tien jaar na de datum van oprichting van de lening. Als een kredietnemer een ballonhypotheek had met een vervaldatum van vijf jaar, zou de kredietnemer aan het einde van het vijfde jaar het volledige saldo moeten terugbetalen dat aan de kredietgever verschuldigd is.

Hier is een voorbeeld van hoe een ballonhypotheek werkt. Als een lener een lening heeft van $ 100.000 Amerikaanse dollars (USD) met een rentepercentage van vijf procent en een looptijd van vijf jaar, is de maandelijkse betaling $ 536,82 USD. Aan het einde van de looptijd van vijf jaar zou het saldo op de lening en het bedrag dat aan de kredietgever zou moeten worden betaald $ 92.366 USD zijn.

Een lener in deze situatie kan ervoor kiezen om eenvoudig de volledige $ 92.366 USD aan de kredietgever terug te betalen aan het einde van de looptijd. Voor de meeste mensen is dit geen haalbare of realistische optie. De lener kan er ook voor kiezen om de bestaande lening te herfinancieren, waardoor een nieuwe hypotheeklening ontstaat.

Als de oorspronkelijke leningsovereenkomst het toestond; de lener kan een optie voor het opnieuw instellen van de hypotheek uitoefenen. Wanneer een lener de hypotheek opnieuw instelt, berekent de kredietgever de betaling opnieuw op basis van de huidige hypotheekrente voor de rest van de afschrijvingsperiode. Ten slotte kiezen veel leners ervoor om hun huizen op of vóór de vervaldatum te verkopen. Veel klanten die voor een ballonhypotheek kiezen, doen dit in de veronderstelling dat ze hun huis vóór de vervaldatum verkopen.

Ballonhypotheken worden vaak verward met en vergeleken met een hypotheek met variabele rente (ARM). In een ARM is er een vaste periode waarin de rentevoet en de maandelijkse betaling worden vastgelegd. Na deze eerste periode kunnen de rentevoet en de maandelijkse betaling fluctueren op basis van de marktomstandigheden en de voorwaarden van de leningsovereenkomst. In tegenstelling tot een ballonhypotheek hoeft aan het einde van de initiële periode van een ARM niet het volledige saldo te worden afgelost.

Veel leners kiezen voor een ballonhypotheek omdat ze gunstige tarieven en lagere maandelijkse betalingen kunnen bieden dan een vergelijkbare ARM of conventionele hypotheek met vaste rente. De lagere tarieven en maandelijkse betalingen kunnen een lener ook helpen in aanmerking te komen voor een grotere lening dan hij zou kunnen met een conventionele hypotheekrente of een ARM.

Factoren die leners moeten weten met een ballonhypotheek zijn:

• De lening moet aan het einde van de vervaldatum worden terugbetaald, gereset of geherfinancierd.
• Als de lening wordt geherfinancierd, kunnen de huidige marktomstandigheden leiden tot hogere maandelijkse betalingen.
• De geldschieter kan bepaalde kwalificaties hebben waaraan een kredietnemer moet voldoen voordat een kredietnemer een ballonhypotheek kan resetten. Als niet aan deze kwalificaties wordt voldaan, moet de kredietnemer de hypotheek terugbetalen of herfinancieren.