Wat is een kredietportefeuille?
Een kredietportefeuille is een beleggingsportefeuille bestaande uit schulden, zoals leningen voor woning en auto. Particuliere beleggers kunnen kredietportefeuilles samenstellen, maar vaker worden ze aangehouden door banken en andere financiële instellingen. Doorgaans worden er ook andere soorten beleggingen aangehouden om het risico te diversifiëren, waardoor de kans op catastrofale investeringsfouten minder waarschijnlijk wordt. Bedrijven die geïnteresseerd zijn in het opbouwen van kredietportefeuilles, kunnen verschillende leningsproducten kopen om aan hun behoeften te voldoen.
Een individuele financiële instelling heeft een constant veranderende kredietportefeuille, inclusief de leningen die ze genereert, evenals de leningen die ze koopt. Verkoop van leningen op de secundaire markt is een gangbare praktijk en veel financiële instellingen houden leningen niet erg lang aan, omdat hun doel is om ze om te keren voor winst, terwijl ze de kosten van het aanhouden en onderhouden ervan vermijden. Kredietportefeuilles kunnen een combinatie van leningstypen van verschillende oorsprong omvatten.
Ratingorganisaties beoordelen leningen doorgaans op basis van kredietrisico en sommige financiële instellingen kunnen leningen met een vergelijkbare rating te koop aanbieden als een groep. In plaats van individuele leningen of aandelen in leningen te kopen, kopen bedrijven grote partijen leningen. Ze kunnen ervoor kiezen om ze te behouden, door te verkopen of op te splitsen en te verpakken in nieuwe leningen. Gewoonlijk proberen banken leningen met een slechte en goede kredietwaardigheid te combineren met als doel om risicovolle leningen kwijt te raken door ze te verkopen in pakketten die kopers niet kunnen weerstaan.
Het samenstellen van een kredietportefeuille vereist aanzienlijk kapitaal om nieuwe aankopen te doen. Mensen maken op verschillende manieren winst uit hun portefeuilles, waaronder rente op de leningen, evenals late vergoedingen die mensen kunnen betalen als ze te laat betalen. Het grootste risico is wanbetaling van leners. Banken kunnen op verschillende manieren streven naar terugvordering van middelen in geval van wanbetaling, waaronder het terugnemen van activa en de verkoop ervan.
De omvang van een kredietportefeuille kan variëren, afhankelijk van de instelling. Wereldwijde handel in leningen vindt elke dag op een zeer hoog volume plaats en sommige financiële analisten zijn bezorgd over de risico's van de kredietsector, waar activiteiten zoals risicovolle kredietbeslissingen een rimpelingseffect van risico kunnen veroorzaken wanneer de leningen worden gekocht en verkocht. Bedrijven die kredietportefeuilles samenstellen, gebruiken verschillende maatregelen om risico's te voorspellen en te compenseren. Risicovollere leningen hebben meestal een hoger rendement en analisten willen het verlangen naar winst in een kredietportefeuille in evenwicht brengen met de noodzaak om duidelijk gevaarlijke investeringsbeslissingen te vermijden.