Wat is een equivalent belastbare opbrengst?
Het equivalente belastbare rendement is het rendement dat zou moeten worden geretourneerd uit een investering met belastbare rente om gelijk te zijn aan een investering met belastingvrije rente. Het wordt gebruikt als basis voor vergelijking bij het bepalen welke investeringen het meest financieel gezond zouden zijn. Op het eerste gezicht levert de ene investering bijvoorbeeld twee procent op en de andere drie, de investering van drie procent klinkt als een meer goede investering, maar als de twee procent belastingvrij is en de investering van drie procent dat niet is, kan de investering met het rendement van twee procent eigenlijk een betere deal zijn.
Zeer weinig beleggingen zijn belastingvrij. Gemeentelijke obligaties zijn een veel voorkomend voorbeeld; Ze krijgen belastingvrij om mensen aan te moedigen om te investeren, omdat het verklaarde rendement meestal geen erg grote stimulans is. Afhankelijk van de regio waar men investeert, is het belangrijk op te merken dat "belastingvrij" misleidend kan zijn. Mensen kunnen bijvoorbeeld zijn vrijgesteld van nationale belastingen, maar niet van regionaleStmenten.
Hoewel belastingvrije beleggingen lage opbrengsten lijken te hebben, zijn hun prestaties soms beter dan mensen zich realiseren, omdat ze al het geld in de zak zijn die de investerings opbrengst, in plaats van gedwongen te worden om wat over te dragen aan belastingbureaus. Als gevolg hiervan moeten ze, wanneer mensen naar investeringen kijken, bepalen wat het equivalente rendement is dat een belastbare investering is om te breken, zelfs met een belastingvrije.
Er zijn slechts enkele nummers nodig om het equivalente belastbare opbrengst te bepalen. Om dit aantal te berekenen, is het noodzakelijk om de belastingschijf van de belegger te kennen, omdat het tarief waartegen iemand wordt belast, invloed hebben op het equivalente belastbare rendement. Het is ook noodzakelijk om te weten dat de rente wordt aangeboden op een belastingvrije investering. Mensen kunnen het probleem ook de andere manier oplossen, met behulp van de bekende rente op een belastbare investering om het punt te vinden waarop een belastingvrije investering gelijkwaardig zou zijn.Deze informatie kan worden gebruikt om beschikbare beleggingsopties te vergelijken om te bepalen welke de wijsste koop zou zijn.
De formule om een equivalent belastbare opbrengst te vinden is relatief eenvoudig. Het omvat het delen van de belastingvrije opbrengst door 1 en vervolgens de belastingschijf van de belegger aftrekken. Om bijvoorbeeld het equivalente belastbare rendement te vinden voor een investering in een gemeentelijke obligatie die vier procent oplevert door een belegger in de belastingschijf van 30%, zou men vier delen door .70, die 5.71 retourneert; Een belastbare investering zou minimaal 5,71% moeten retourneren om de gemeentelijke obligatie te verslaan. Hoe hoger iemands belastingschijf, hoe hoger het equivalente belastbare rendement voor investeringen zal zijn.