Wat is verhouding analyse?

Ratio -analyse is een methode voor het analyseren van gegevens om de algehele financiële sterkte van een bedrijf te bepalen. Financiële analisten nemen de informatie af van de balansen en inkomensverklaringen van een bedrijf en berekenen ratio's die vervolgens kunnen worden gebruikt om beoordelingen te maken van de operationele vaardigheden en toekomstperspectieven van dat bedrijf. Deze ratio's zijn alleen nuttig in vergelijking met andere ratio's, zoals de vergelijkbare ratio's van vergelijkbare bedrijven of de historische trend van een enkel bedrijf gedurende verschillende bedrijfscycli. Er zijn verschillende ratio's die de efficiëntie van een bedrijf, de kracht, winstgevendheid en solvabiliteit op korte termijn meten.

Het type verhouding dat het meest effectief is, hangt af van wie de informatie nodig heeft. Kredietanalisten houden zich bezig met risico -evaluatie, en ze zullen zich daarom concentreren op ratio's die meten of een bedrijf zijn financiële verplichtingen kan betalen en hoeveel schulden zijn betrokken bij de kapitaalstructuur. Aan de andere kant van het spectrum kijken analisten naarEen bedrijf in termen van een beleggingsmogelijkheid zal ratio's gebruiken die bepalen of een bedrijf efficiënt is en hoe groot de potentiële winstgevendheid is.

Het is bijvoorbeeld op zichzelf te weten dat een bedrijf een bepaalde winstmarge heeft zoals bepaald door een overeenkomstige ratio. Financiële analisten weten dat het belangrijker is om te bepalen hoe die ratio eruit ziet in termen van andere vergelijkbare bedrijven, of zelfs hoe die ratio eruit ziet in vergelijking met eerdere winstgevendheidniveaus van datzelfde bedrijf. Bovendien moeten deze ratio's worden bestudeerd gedurende een goede tijdsperiode, waardoor grote veranderingen binnen het bedrijf in overweging kunnen worden genomen.

Analyse van de balansverhouding is nuttig bij het bepalen van de solvabiliteit van een bedrijf en de hoeveelheid afhankelijkheid die het heeft bij zijn schuldeisers. Specifieke verhoudingen in deze groep zijn de huidige ratio, die de financiële sterkte meet door de activa van een bedrijf te delen doorDe verplichtingen en een snelle ratio, die de essentie van de huidige ratio hebben maar de inventaris uitsluit. Door zich te concentreren op de liquide activa van een bedrijf, kan een snelle ratio zijn sterkte meten, zelfs in een slechtste scenario waarbij al zijn financiering plotseling werd verwijderd.

In de analyse van de winst -en -verliesrekening houdt zich meer bezig met de winstgevendheid van een bedrijf. Onder dit type ratio -analyse meet de brutomarge ratio de winst van de beschikbare omzet om overhead te betalen, terwijl de nettowinstmarge ratio een indicator is over het financiële rendement van de bedrijf op de verkoop. Ratio's bekend als managementratio's kunnen ook worden berekend op basis van balansinformatie. Deze ratio's meten de efficiëntie in termen van het verzamelen van debiteuren en het beheren van inventaris, de mogelijkheid om activa in winst te maken en hoeveel van een rendement de eigenaren van het bedrijf in hun investering krijgen.