Co je to analýza poměru?

Analýza poměru je metoda analýzy dat k určení celkové finanční síly podniku. Finanční analytici snižují informace z rozvah a výkazů příjmů podniku a vypočítají poměry, které lze použít k provedení posouzení provozních schopností a budoucích vyhlídek na toto podnikání. Tyto poměry jsou užitečné pouze ve srovnání s jinými poměry, jako jsou srovnatelné poměry podobných podniků nebo historický trend jediného podnikání během několika obchodních cyklů. Existují různé poměry, které měří efektivitu společnosti, krátkodobá pevnost, ziskovost a solventnost. Analytici úvěrů se zabývají hodnocením rizik, a proto se soustředí na poměry, které měří, zda společnost může platit své finanční závazky a kolik dluhu je zapojeno do kapitálové struktury. Na opačném konci spektra se analytici dívajíPodnikání z hlediska investiční příležitosti využije poměry, které určují, zda je společnost efektivní a jak velká je její potenciální ziskovost.

Například s vědomím, že společnost má zvláštní ziskový rozpětí, jak je stanoveno odpovídajícím poměrem, není samo o sobě bezvýznamné. Finanční analytici vědí, že je důležitější určit, jak tento poměr vypadá z hlediska jiných podobných společností, nebo dokonce, jak tento poměr vypadá ve srovnání s předchozí úrovní ziskovosti stejné společnosti. Kromě toho musí být tyto poměry studovány ve správném časovém období, což umožňuje vzít v úvahu velké změny ve společnosti.

Analýza poměru rozvahy

je užitečná při určování solventnosti firmy a množství spoléhání se na své věřitele. Specifické poměry zahrnuté v této skupině jsou aktuální poměr, který měří finanční sílu rozdělením aktiv společnosti společnostíjeho závazky a rychlý poměr, který má podstatu současného poměru, ale vylučuje zásoby. Zaměřením na likvidní aktiva podnikání může rychlý poměr měřit svou sílu i v nejhorším případě, kdy bylo veškeré jeho financování najednou odstraněno.

Naproti tomu analýza výkazů a ztráty se více zabývá ziskovost podniku. Mezi tímto typem analýzy poměru měří poměr hrubé marže zisku z prodeje dostupných do režijních nákladů, zatímco čistý poměr zisku je ukazatelem finanční návratnosti prodeje společnosti. Poměry známé jako poměry řízení lze také vypočítat z informací o rozvaze. Tyto poměry měří efektivitu, pokud jde o shromažďování pohledávek a správy zásob, schopnost proměnit aktiva na zisk a kolik návratu majitelů podniku získávají na svou investici.