Hva er strukturerte midler?

Strukturerte fond er investeringsfond som er konfigurert med en forsettlig blanding av både rentepapirer og aksjeprodukter. Den generelle ideen bak denne typen fondskonfigurasjon er å gi investoren den sikkerheten som er gitt av rentepapirene, siden disse eiendelene kan bidra til å oppveie potensielle tap ved opp- og nedbevegelse av aksjepapirene. Samtidig gjør inkluderingen av aksjepapirene investoren i stand til å generere betydelig avkastning når og som disse aksjene verdsetter.

En rekke forskjellige typer aksjebaserte verdipapirer kan brukes som en del av strukturerte fond. Avhengig av om tenkemåten til investoren lener seg mot de konservative, kan et gitt fond benytte futureskontrakter, råvarealternativer, obligasjoner med variabel rente og forskjellige typer derivater som minst halvparten av de totale verdipapirene som er inkludert i fondet. Når den er balansert for best mulig effekt med andre investeringer som gir en slags fast avkastning, er det mer sannsynlig at investoren vil glede seg over noen inntekter fra fondet, selv i økonomiske perioder som ser liten eller ingen vekst med aksjeproduktene.

Balansen mellom renteprodukter og aksjeprodukter innen strukturerte fond vil i stor grad avhenge av risikonivået som fondsforvaltere og investorer ønsker å opprettholde for denne typen muligheter. Midler som først og fremst er ment å gi jevn avkastning i omtrent enhver økonomisk situasjon, vil sannsynligvis fokusere mer på fastrenteinvesteringene, samtidig som det gir rom for de mer risikofylte aksjebaserte produktene. Når målet er å gi en grunnpute eller et fundament som bruker fastrenteproduktene, mens du fortsatt gir muligheten til å fokusere mer på de mer risikofylte aksjeproduktene, vil prosentandelen av fondet som blir avsatt til fastrenteprodukter reduseres. Med en hvilken som helst tilnærming til å lage strukturerte fond, er målet å matche balansen mellom verdipapirer som er i samsvar med investeringsfilosofiene og de kollektive målene til investorene, og skape en balanse som kan variere fra trygt og konservativt til noe mer eventyrlig.

Som med enhver investeringstilnærming vil strukturerte fond ha en viss risiko. Dette er tilfelle selv om midlene som er betraktet først og fremst består av verdipapirer med fast rente som forhindrer at verdien faller under et visst beløp. Av denne grunn bør investorer som er interessert i å delta i strukturerte fond, se nøye på kombinasjonen av verdipapirer, vurdere resultatene til hvert av disse verdipapirene og bestemme om investeringen er i tråd med deres økonomiske mål før du fortsetter.