Hva er en beskyttet livrente?
I USA refererer Internal Revenue Code til enhver pensjonssparekonto som er opprettet under bestemmelsene i § 403 (b) som en "Tax Sheltered Annuity." Disse kontoene, ofte kalt "403 (b)" planer eller kontoer, opprinnelig var begrenset til å investere bare i livrenter fra det tidspunktet seksjonen ble opprettet i 1958 til den ble endret i 1974 for å tillate flere investeringsalternativer, inkludert aksjefond. 403 (b) planer var bare tilgjengelige for ansatte ved offentlige skoler og visse andre ideelle organisasjoner, og ble veldig populære på 1980-tallet som det non-profit alternativet til 401 (k) pensjonsplaner, som ble opprettet i 1978.
Pensjonssikkerhet har vært et presserende tema i USA helt siden den store depresjonen på begynnelsen av 1930-tallet, da millioner av familier ble fattige. Etableringen av sosial sikkerhet ga et mål for sikkerhet, men den planen var ikke ment å være pensjonistens totale pensjonsinntekt. Bedriftsforsikrede pensjonsplaner, vanligvis av den ytelsesbaserte modellen, ble populære etter andre verdenskrig og over midten av århundret, men etter hvert som tiden gikk ble den økonomiske belastningen for arbeidsgiverne til disse planene tung. På den annen side ga mange non-profit arbeidsgivere og offentlige skolesystemer ingen pensjonsprogram i det hele tatt for sine ansatte.
Seksjon 403 (b) i koden ble vedtatt i 1958 for å imøtekomme behovene til offentlige skolelærere og andre ansatte for ikke-for-profit, fordi arbeidsgivere deres ofte ikke hadde eiendeler til å tilby ytelsesbaserte pensjonsplaner. Skolesystemer og andre ideelle organisasjoner, til en nesten ubetydelig pris, kan tillate hver enkelt ansatt å sette opp en beskyttet livrente og dra nytte av de skattefordelene som er knyttet til den. I 1978 vedtok kongressen § 401 (k) i Internal Revenue Code, som forskjøvet byrden på pensjonssparing fra arbeidsgivere til de ansatte selv. Disse planene var generelt orientert mot aksjeinvestering - først og fremst aksjefond i aksjer og obligasjoner og pengemarkedsregnskap.
Deltakere i både 403 (b) og 401 (k) planer har lov til å spare penger på inntektene sine før skatt - det vil si at pengene trekkes fra lønnen deres og settes inn i pensjonsplanen før de blir skattlagt. Bidragene, sammen med eventuell inntjening, tillates å vokse uten å bli beskattet før de trekkes. Hvis de trekkes tilbake før fylte 59 1/2, beskattes inntektene som ordinær inntekt, og i de fleste tilfeller legges det til en betydelig straff.
En annen tilnærming til planlegging av pensjonssparing, Roth-kontoen, kan implementeres i begge planene. Bidrag til en Roth-konto blir gitt etter skatt, men inntektene til en Roth-konto er skattefri. En beskyttet livrente kan settes opp som en Roth-konto.
Begrepet "Skatt skjermet livrente" brukt for å beskrive 403 (b) planer er kanskje arkaisk fordi ikke bare er livrenter bare et av de tilgjengelige investeringsalternativene, hvert livrente er en skattelagt livrente, enten kjøpt gjennom en arbeidsgiver-gitt plan som en 401 (k), 403 (b) eller annen spesiell plan, eller ganske enkelt kjøpt uavhengig av en forbruker.