Hva er en investeringsteori?

En investeringsteori er et konsept som er basert på vurdering av en rekke forskjellige faktorer assosiert med investeringsprosessen. Ideelt sett vil teorien innebære å se nøye på et bredt spekter av faktorer for å avgjøre hvordan du skal gå frem for å velge riktige investeringer for et bestemt mål eller formål. Selv om det er tilnærminger til investeringsteori som involverer å bruke en rekke andre teorier som en del av prosessen, deler noen økonomer oppgaven inn i fire områder som omtrent alle kan forstå.

Den første nøkkelfaktoren i investeringsteori har å gjøre med målene for investeringsporteføljen. Ved å bestemme hvordan man skal diversifisere porteføljen mens man fortsatt balanserer den diversifiseringen med typen individuelle verdipapirer, er ideen å beskytte investoren mot nedgangstider i ett marked ved å sørge for verdiøkning med andre beholdninger. Denne faktoren, kjent som moderne porteføljeteori, er nøkkelen til investeringsprosessen for investorer som har spesifikke mål for inntektene generert av porteføljen.

Et annet viktig aspekt ved investeringsteori har å gjøre med å evaluere investeringer basert på graden av risiko og potensiell avkastning. Her er ideen å hjelpe investoren til å fokusere på opsjoner som har en akseptabel mengde risiko, samtidig som de gir størst avkastning. Dette elementet er grunnlaget for prisfastsettelsesmodellen for formue, og kan utgjøre en stor forskjell i om en investor tar de riktige valgene for hans eller hennes portefølje. En lignende tilnærming, kjent som arbitrage-prissteorien, fokuserer mer på å vurdere graden av risiko forbundet med et gitt investeringsalternativ, men tjener fortsatt formålet med å hjelpe en investor med å bestemme om potensiell avkastning er verdt volatiliteten knyttet til en gitt opsjon.

En velutviklet investeringsteori vil også vurdere mengden informasjon tilgjengelig om både investeringsalternativet og den generelle tilstanden til markedet eller markedene der opsjonen omsettes. Dette konseptet, som er kjent som den effektive markedshypotesen, mener at all informasjon som er relevant for å ta beslutningen om å holde, kjøpe eller selge et alternativ, må være lett tilgjengelig for investoren for at markedet skal være virkelig effektivt. Siden det å kjenne fortidens historie, gjeldende status og potensielle fremtidige risikoer forbundet med enhver investering er nøkkelen til å kunne ta kloke valg, bør investoren bestemme om denne situasjonen for et effektivt marked eksisterer før han bestemmer seg for å bli involvert i en gitt investering .

I hovedsak handler en investeringsteori om å ta informerte investeringsbeslutninger. Ved å ta hensyn til investorens mål og mål er det mulig å bygge en portefølje som vil bidra til å nå disse målene. For klokt å velge de riktige investeringene, er det viktig å vite alt som er å vite om investeringen og markedet der det omsettes. Å utvikle en investeringsteori som omfatter alle disse faktorene, vil øke sjansene for suksess i betydelig grad, samt hjelpe investor med å unngå investeringsalternativer som ikke er i hans eller hennes beste interesse.