Hva er konkursbeskyttelse?

Når en enkeltperson eller virksomhet ikke er i stand til å betale til kreditorer for å betale ned gjelden, kan de søke om konkursbeskyttelse i henhold til USAs konkurslover. For en person kan konkursbeskyttelse innebære enten en kansellering av de fleste gjeld, sammen med salg av noen av eiendelene sine, eller en strukturert plan for å betale ned gjeldene som skyldes. For en virksomhet kan konkursbeskyttelse enten gi fullstendig eller delvis avlastning av gjeld og kontrakter, forutsatt at virksomheten vil forbli i drift, eller virksomheten kan stoppe driften og selge eiendelene sine for å betale gjeld.

Det er to typer konkursbeskyttelse som vanligvis brukes av enkeltpersoner: kapittel syv og kapittel 13, der “kapittel” refererer til kapitlet i konkurskoden som beskriver hver enkelt. I kapittel syv, også kalt en "rett konkurs" eller "avvikling", utnevnes en bobestyrer for å kontrollere den enkeltes eiendeler. Tillitsmannen likviderer eller selger deretter eiendelene, gir deretter pengene til kreditorene for å betale ned gjeld, i den grad dette er mulig. Imidlertid har den enkelte lov til å beholde noe personlig eiendom, avhengig av lovene i staten de bor i.

Kapittel 13, også kalt "konkurs for lønnsmottaker", tillater den enkelte å foreslå en plan for å tilbakebetale gjeldene sine rentefri over en periode på tre til fem år, selv om den enkeltes betalingsplan er underlagt domstolgodkjenning. Mens i kapittel 13, er en person beskyttet mot kreditorer som samler på gjeld eller beslaglegger eiendeler for å betale gjeld, og kreditorer må overholde vilkårene i den godkjente betalingsplanen. Begge typer personlig konkurs gjør det svært vanskelig for den enkelte å få kreditt i en periode på syv til ti år etter å ha søkt konkursbeskyttelse.

Virksomheter kan også søke konkursbeskyttelse i henhold til kapittel syv, men også under kapittel 11, som består av en omorganisering, snarere enn en avvikling av eiendeler. Det kan ta alt fra måneder eller år for en virksomhet å komme ut av denne typen konkurs. Som i kapittel 13, kan en virksomhet i kapittel 11 foreslå en nedbetalingsplan for gjeldene sine innenfor en viss tidsramme, hvoretter det er opp til kreditorene å komme med en plan. Hvis virksomheten har aksjer som omsettes på en offentlig børs, har aksjen ikke lenger lov til å omsettes offentlig når konkursbeskyttelse forfølges. I noen tilfeller fører dette til at verdien av selskapets aksje går til null.

For bedrifter, og spesielt for enkeltpersoner som vurderer konkurs, anbefales det å beholde rådene til en konkursadvokat, på grunn av kompleksiteten i konkurslover, som også varierer litt fra stat til stat.