Co to jest notatka detaliczna?
Obligacje detaliczne, znane również jako obligacje detaliczne, są rodzajem opcji inwestycyjnych, które są nieco podobne do tradycyjnej emisji obligacji. Nota detaliczna, sklasyfikowana jako zabezpieczenie o stałym dochodzie, zazwyczaj zapewnia stałą stopę procentową od wartości banknotu przez określony czas. Noty tego typu mogą również zawierać rezerwy na zmienną stopę procentową w późniejszym okresie użytkowania inwestycji. Podejście to, uważane za bezpieczną opcję, może pozwolić inwestorowi na uzyskanie pewnego zwrotu, a jednocześnie skorzystać z możliwości skorzystania z ulgi podatkowej.
W przeciwieństwie do innych rodzajów inwestycji, kupowanie banknotów detalicznych jest często dokonywane bezpośrednio od emitenta. Chociaż są wyjątki, wartość banknotów oparta jest na liczbie jednostek zakupionych przez inwestora. Większość umów weksli detalicznych zezwala na zakup w krokach co 1000 USD, z pewnymi ograniczeniami co do liczby przyrostów, które może zakupić pojedynczy inwestor. Warunki są bardzo podobne do emisji obligacji i zwykle obejmują stałą stopę procentową przez co najmniej pierwsze kilka miesięcy noty. Obligacje, których struktura ma obowiązywać przez okres dłuższy niż jeden rok kalendarzowy, zazwyczaj pozwalają emitentowi na zmianę ze stałej stopy procentowej na zmienną w późniejszym terminie umowy.
Podobnie jak tradycyjna obligacja, emitent może zadzwonić do obligacji detalicznej przed terminem wykupu. Warunki noty zwykle określają, jaki rodzaj zdarzeń lub warunków musi istnieć, zanim emitent będzie mógł podjąć tego rodzaju działanie. Gdy to nastąpi, inwestor otrzyma kwotę główną zapłaconą za notę plus wszelkie odsetki narosłe od momentu wydania ostatniej płatności odsetek. W niektórych przypadkach inwestor może mieć możliwość zwrócenia kwoty głównej i odsetek na zakup nowej noty detalicznej przygotowywanej przez emitenta.
W zależności od struktury banknotu detalicznego może być możliwe odroczenie podatków należnych z tytułu dywidend, dopóki banknot nie zostanie wezwany lub osiągnie termin zapadalności. Ponieważ przepisy dotyczące handlu i podatków różnią się nieco w poszczególnych krajach, skonsultowanie się z doradcą podatkowym pozwoli ustalić, jakie zwolnienia mogą obowiązywać i jak się o nie ubiegać. W niektórych przypadkach może być możliwe odroczenie podatków poprzez zdeponowanie dywidend bezpośrednio na indywidualnym koncie emerytalnym (IRA) lub indywidualnym rachunku oszczędnościowym (ISA), przy czym podatki nie będą należne, dopóki środki te nie zostaną wypłacone z IRA lub ISA .