Co to jest wskaźnik wypłacalności?

Wskaźniki wypłacalności są jednym z kilku narzędzi używanych do pomiaru zdolności firmy do wypełniania jej długoterminowych zobowiązań finansowych. Zasadniczo proces ten wymaga określenia całkowitego dochodu generowanego przez firmę, zwolnienie wszelkich należnych podatków i wszelkiego rodzaju wydatków amortyzacji. Liczba ta jest następnie porównywana z całkowitą kwotą długoterminowych zobowiązań zadłużenia, które obecnie ma firma. Inwestorzy i pożyczkodawcy często uważnie przyglądają się współczynnikom wypłacalności jako sposobu oceny oceny kredytowej firmy i oceny obecnego stopnia ryzyka niewydolności niewydolności.

Istnieje pewna różnica opinii na temat tego, co stanowi akceptowalny lub dobry współczynnik wypłacalności. Wynika to z faktu, że marginesy zysku będą się różnić w zależności od branży. Marża zysku, która jest uważana za doskonała w jednej branży, może być uważana za bardzo biedną w drugiej. Ponieważ dochód netto uzyskany ze sprzedaży jest głównym czynnikiem w określaniu wskaźnika, konieczne jest dostosowanie ocenyw wyniku dostosowania się do standardów dotyczących danej branży.

Średnio wskaźnik wypłacalności, który wynosi ponad 20%, jest uważany za silny znak, że firma jest zdrowa finansowo i bardzo prawdopodobne jest, że honoruje wszystkie długoterminowe zobowiązania zadłużenia. Jeśli wskaźnik spadnie poniżej tego odsetka, wskazuje na to, że istnieje pewne dodatkowe ryzyko powolnych płatności lub całkowitego niewykonania zobowiązania w części tych długów. Ponieważ wskaźnik wypłacalności spada z czasem, wskazuje to, że firma przechodzi pewien rodzaj stresu finansowego i nie jest uważana za dobre ryzyko kredytowe.

Podczas obliczania współczynnika wypłacalności jest jednym z ważnych kroków w ocenie potencjału niewykonania zobowiązania i prawdopodobnie bankructwa w pewnym momencie, poleganie wyłącznie na tym stosunku nie jest zasadniczo zalecane. Kiedy i jak to możliwe, pożyczkodawcy i inwestorzy powinni uważnie przyjrzeć się rachunku zysków i strat iInne dokumenty finansowe firmy. Kluczowym czynnikiem jest również przegląd wcześniejszych wyników w zakresie spełnienia obowiązków. W zależności od rodzaju branży i konkretnych produktów wytwarzanych przez firmę, kluczowa jest potrzebna zapotrzebowanie na popyt na te produkty. Podczas gdy linia produktów może dziś sprzedawać energicznie i zarabiać znaczny zysk, przewidywana zmiana technologii w tej branży może sprawić, że niektóre z tych produktów są przestarzałe, poważnie wpływając na zdolność firmy do honorowania jej długoterminowych i długoterminowych długów.