Co to jest fundusz powierniczy?
Fundusz powierniczy to narzędzie finansowe, które utrzymuje aktywa i zarządza nimi na rzecz innej osoby lub organizacji, zwanej beneficjentem. Początkowe aktywa funduszu pochodzą od darczyńcy lub darczyńcy, a powiernik lub zespół powierników zarządza funduszami zgodnie z instrukcjami tej osoby. Beneficjent otrzymuje płatność z funduszu w formie ryczałtu lub okresowo, zgodnie z warunkami trustu. Fundusze powiernicze są często wykorzystywane do odkładania nieruchomości, inwestycji lub środków pieniężnych w celu zapewnienia osobom, które nie są w stanie samodzielnie zarządzać swoimi finansami, takimi jak dzieci lub osoby chore. Ludzie mogą nawet założyć taki dla siebie, zakładając, że kiedyś nie będą w stanie zarządzać swoimi finansami osobistymi.
Rodzaje trustów
Istnieją dwa główne rodzaje funduszy powierniczych - życie i testament - które różnią się głównie pod względem sposobu i czasu ich utworzenia. Pierwszy ustanawia się w trakcie życia koncesjodawcy i może być odwołalny, co oznacza, że można ustanowić zaufanie w taki sposób, że może zostać zmienione lub rozwiązane przez koncesjodawcę. Drugi jest określony w testamencie i zawsze jest nieodwołalny, ponieważ dawca nie żyje i dlatego nie może zmienić ani rozwiązać zaufania.
Funduszy ustanowionych w celu zmniejszenia lub uniknięcia obowiązku podatkowego zwykle nie można również zmienić. Na przykład niektóre jurysdykcje ograniczają kwotę aktywów, które można przekazać w prezencie bez opodatkowania. Ludzie mogą uniknąć tego limitu, ustanawiając nieodwołalny fundusz powierniczy przekazujący aktywa beneficjentowi. Chociaż osoba ta będzie ostatecznie musiała płacić podatki od aktywów, kiedy otrzyma zapłatę, może to zostać odroczone na długi czas. Ta strategia jest również czasami stosowana w celu ochrony świadczeń z ubezpieczeń na życie przed podatkami od nieruchomości.
Struktura i procedura tworzenia funduszu powierniczego różnią się znacznie w zależności od tego, dlaczego został utworzony. Niektóre są skonfigurowane w taki sposób, aby powiernik mógł wykorzystać te aktywa na korzyść beneficjenta, ale beneficjent nie może uzyskać dostępu do funduszy. Inne mogą być wykorzystane tylko na korzyść wyznaczonej grupy, klasy lub organizacji. Zaufanie jednostkowe jest tworzone w taki sposób, że wielu beneficjentów posiada w nim udziały, a następnie może zlecić powiernikowi opłacenie ich zgodnie z ilością posiadanych udziałów. Istnieje również wiele innych rodzajów funduszy powierniczych, a każda z nich ma nieco inną strukturę.
Utworzenie funduszu powierniczego
Przepisy regulujące trusty różnią się w zależności od jurysdykcji, więc każdy, kto chce je założyć, powinien zobaczyć się z prawnikiem. W przypadku żywego trustu wszystkie aktywa muszą zostać przekazane, zanim ofiara umrze lub trust zostanie unieważniony, a aktywa zostaną zutylizowane przez rząd zgodnie z prawem spadkowym. Jakikolwiek majątek darczyńcy nieprzypisany do funduszu można zwykle przenieść na niego dopiero po jego śmierci, jeżeli istnieje wola określająca taką klauzulę. Zaufania testamentowe powstają po śmierci dawcy zgodnie z warunkami jego woli. W tej sytuacji sąd spadkowy będzie nadzorował powiernika, gdy będzie on zarządzał funduszem, i może działać jako powiernik, jeśli nie zostanie wymieniony.
Zalety i wady
Fundusze mają wiele zalet, ponieważ są na tyle elastyczne, że pozwalają dawcy dostosować je do swoich potrzeb, mogą być wykorzystane do odroczenia podatków i są dość prywatne. Zasadniczo są one również bezpiecznym sposobem zapewnienia beneficjentów po śmierci koncesjodawcy i mogą zaoszczędzić im kłopotów i opłat, które często wynikają z obchodzenia się z majątkiem koncesjodawcy. Mimo to nie są najlepszym wyborem dla każdej sytuacji. Grantodawcy mogą wpaść w kłopoty, jeśli spróbują skorzystać z aktywów bez konsultacji z powiernikami i beneficjentami, a powiernicy zazwyczaj pobierają opłaty za swoje usługi zarządzania, co może być kosztowne. Ponadto, w zależności od konfiguracji, powiernik może nie mieć dużego nadzoru i może źle wykonywać zarządzanie zasobami.