Vad är företagsekonomisk analys?

Företags finansiell analys är en kvantitativ metod för att utvärdera ett företags finansiella ställning och marknadsvärdet på dess lager. Det är baserat på de granskade ekonomiska rapporterna som varje offentligt företag måste publicera årligen för att uppfylla lagstadgade skyldigheter. Finansanalytiker använder denna metod för att utvärdera portföljens prestanda och för att göra investeringsrekommendationer. Studenter i universitetsföretagsprogram använder också företagsekonomisk analys för att producera fallstudier för diskussion i klassrummet.

Analys av ett företags finansiella ställning handlar om lönsamhet, likviditet och värdering. Det använder företagets finansiella rapporter för att utvärdera företaget, inklusive balansräkningen, resultaträkningen, kassaflödesanalysen och redovisningen av eget kapital. Det finns olika sätt att dra slutsatser om ett företag, men vissa kvantitativa metoder och standardberäkningar anses vara kärnelement i denna typ av arbete. Den som vill fungera som en professionell investeringsrådgivare måste vara förtrolig inom minst fem områden för finansiell granskning.

Lönsamhetsanalys är en nyckelkomponent i företagets ekonomiska analys. Det handlar om beräkningar som återspeglar förhållanden mellan pris och vinst. Likviditet och kapitalstruktur granskas tillsammans som ett annat analysområde. Granskningen av denna del av ett företags finansiella frågor handlar främst om olika skuldkvoter. Värdering är det tredje huvudämnet inom företagets finansiella analys och beräknas genom användning av diskonterade kassaflödesscenarier.

Olika typer av finansiell modellering utgör det fjärde och femte huvudämnet för företagens ekonomiska analys. Modellering för att förutse försäljningsintäkter är en del av värderingen av företagets aktie. Portföljmodellering analyserar ett företags plats i en sund investeringsstrategi. När en finansiell analytiker har slutfört sin granskning av företaget använder han den för att ge rekommendationer till investerare om aktiens lämplighet som investering. Några av de större värdepappersföretagen publicerar ofta sin analys, som fungerar som en viktig källa för forskningslitteratur för andra investerare.

Företags ekonomisk analys kan också användas i en akademisk miljö som en del av utvecklingen av teori. I det här fallet har analysen ett gemensamt skriftligt format som eleverna använder för att presentera information och slutsatser. Fallstudien kommer vanligtvis att behandla ett företags styrning, kapitalstruktur, riskprofil, investeringsavkastning, utdelningspolitik och värdering. Under hela studien tillämpar studenten samma kvantitativa metoder och beräkningar som en professionell finansanalytiker för att komma fram till slutsatser om företaget, som att jämföra den nuvarande kapitalstrukturen med en optimerad struktur eller bedöma kostnaderna för att röra sig i riktning mot det optimala scenariot.