Vad är skillnaden mellan en fast och variabel livränta?
Fasta och rörliga livränta är populära verktyg för en pålitlig inkomstström. En livränta är i huvudsak ett avtal mellan en köpare och ett försäkringsbolag som erbjuder regelbundna betalningar i utbyte mot ett engångsbelopp som kallas huvudbeloppet. De kan vara strukturerade så att betalningarna är fasta, vilket innebär att varje betalning ger exakt samma belopp, eller variabel, vilket innebär att betalningarna kan variera beroende på marknadsförhållanden.
Det betalningsbelopp som försäkringsbolaget tillhandahåller för både en fast och rörlig livränta avtalas vid köpstillfället och baseras på ett antal faktorer. Köparens ålder, gällande räntesats vid köpet, köparens bostad och beloppet på den huvudstad som köparen överlåter till företaget påverkar alla betalningsbelopp. När man beaktar skillnaderna mellan en fast och variabel livränta är den viktigaste faktorn som bestämmer betalningsbeloppen hälsan hos investeringsportföljen förknippad med en rörlig livränta.
Fasta livräntor liknar en traditionell pensionsstruktur, där ett känt belopp betalas på ett vanligt schema. Detta belopp är alltid detsamma, oavsett marknadsförhållanden. Inflation minskar köpkraften för den fasta betalningen över tid.
En variabel livränta betalar också regelbundet. Skillnaden mellan en fast och variabel livränta som regelbunden betalning är att betalningsbeloppet kan variera beroende på prestanda på finansmarknader eller index. Detta ger köparen möjlighet att få större betalningar under positiva ekonomiska förhållanden när marknaderna presterar bra. Det kan också innebära att betalningarna minskas under tider med dålig ekonomisk utveckling, när marknaderna trender nedåt. Variabla livränta erbjuder vissa skyddsåtgärder som kan förhandlas fram för att säkerställa ett lägsta betalningsbelopp oavsett marknadsförhållanden. Detta kan vara attraktivt eftersom köpare är säkrade ett lägsta belopp per betalning med möjlighet till ökade belopp när marknadsresultatet förbättras.
Med både fasta och variabla livränta strukturer, har köpare möjlighet att välja en livstidsbetalningsperiod eller en viss betalningsperiod. Om en viss betalningsperiod väljs upphör betalningarna efter det år som tilldelats och kontraktet ingås. I både en fast och variabel livränssituation kan en alternativ betalningsmottagare väljas i händelse av köparens död. Generellt sett ger fasta betalningsperioder större betalningar än livstidsbetalningsperioder, och planer med en alternativ betalningsmottagare ger ett lägre betalningsbelopp.