Jaké jsou akcie indexované anuity?
Anuita je smlouva mezi jednotlivcem a pojišťovací společností, ve které kupující nebo ronníku provádí buď paušální platbu nebo řadu plateb, na oplátku za zaručený příjem později. Anuity indexované anuity (EIA) jsou anuity, jejichž výnosy jsou založeny na výkonu specifikovaného indexu trhu s vlastním kapitálem. Zatímco anuity jsou k dispozici v několika zemích, EIA je k dispozici pouze ve Spojených státech. Na druhé straně variabilní anuity jsou investovány do podílových fondů a jsou pod dohledem SEC. Anuity indexované akcity jsou hybrid, který se obecně nepovažuje za cenné papíry. Stejně jako pevné anuity nabízejí minimální zaručenou návratnost, obvykle 90% zaplaceného pojistného plus alespoň 3% úroky. Propojením míry návratnosti s indexem akciového indexu také poskytují příležitost k profitování z MarkET zvyšuje bez rizik variabilních anuitů. V USA zahrnují některé z větších indexů průmyslový průměr Dow Jones (DJIA), index cen kompozitních akcií S&P a NYSE Composite Index. Před zakoupením EIA by osoba měla prozkoumat výkon indexu vázaného na anuitu.
Částka návratnosti placená aktivním indexovaným anuity není nutně stejná jako zisk skutečného indexu. Většina smluv EIA zahrnuje míru účasti, což je procento zisku, která bude použita pro výpočet návratnosti. Například pokud má smlouva 80% míru účasti a index se zvýší o 10%, pak anuita zaplatí pouze 8% (80% z 10% = 8%). Některé smlouvy také zahrnují maximum nebo čepici. Pokud je čepice7%a index se zvyšuje o 10%, maximální zaplacená sazba bude 7%.
Dalším omezujícím faktorem je poplatek za marže / rozpětí / správu účtovaný některými akciemi indexovanými anuity. Toto je procento zisku indexu ponechaného pojišťovací společností. Pokud má smlouva 3,5% rozpětí a index roste na 9%, maximální sazba zaplacená anuitou bude 5,5% (9% - 3,5% = 5,5%). Některé smlouvy EIA umožňují pojišťovnictví pravidelně měnit míru účasti, čepice a rozpětí.
Jak se počítá množství změny ve propojeném indexu, je dalším důležitým faktorem při určování potenciálního zisku z anuity indexovaných kapitálu. Někteří vypočítají změnu ročně. Jakákoli ztráta je ignorována, ale jakýkoli zisk je uzamčen a připsán na účet. To může být výhodné, pokud smlouva nemá nízké čepice a míru účasti.
Další metoda výpočtu zisků indexu je metoda point-to-point. To obecně porovnává hodnoty indexu na začátcíchg a ukončení termínů smlouvy. Pokud existuje čistý zisk, to je zaplacená částka, s výhradou jiných omezení smluv. K významné nevýhodě dochází, pokud se index během zasahovacích let vedl dobře, ale klesl bezprostředně před datem ukončení, což vedlo k žádnému přínosu pro Annuitant.
Metoda značky s vysokou vodou pro stanovení indexového zisku může poskytnout nejlepší rychlost návratnosti. Tato metoda zaznamenává hodnoty na začátku smluvního období a na různých referenčních hodnotách po celou dobu smluvního období. Nejvyšší bod se pak používá pro výpočet indexového zisku. Dokud se člověk nemusí vzdát své anuity brzy a nemá nízké míry čepic nebo účasti, pak jsou nejvýhodnější anuity indexované akciové indexované anuity nejvýhodnější.
Anuity indexované anuity jsou určeny k dlouhodobému držení a obvykle nesou významné poplatky za kapitulaci. Poplatky jsou v průběhu času postupné, ale mohou trvat 10 až 15 let, než budou zcela odstraněny. Brzy sUrrender by mohl ve skutečnosti vést ke ztrátě části počáteční platby. Z tohoto důvodu se nepovažují za vhodné vozidlo pro většinu vyšších investorů.
mladí investoři s dostatečným kapitálem, aby se nestarali o potřebné předčasné stažení, mohou najít životaschopné možnosti indexovaných akciových anuitů. Nabízejí výhody zaručeného minimálního návratu a příležitost těžit ze zvýšení akciového trhu bez souvisejících rizik. Mohou to však být poněkud komplikované produkty, takže by měl být investor velmi opatrný, aby prozkoumal všechny smluvní podmínky.