Co je pojištění hypotéky?

Hypoteční pojištění, známé také jako soukromé (PMI) nebo hypoteční pojištění věřitelů (LMI), je pojištění, které chrání věřitele před možným selháním dlužníků. Zásadu kupuje půjčovatel a pojistné se předává dlužníkům jako poplatek připadající na měsíční splátku hypotéky. Hypoteční pojištění je obvykle vyžadováno pro hypotéky, u nichž je záloha nižší než 20% hodnoty zakoupené nemovitosti.

Pro získání hypotečního pojištění může být nutné, aby hypotéka splňovala podmínky stanovené Federální národní asociací hypoték (Fannie Mae). Tyto podmínky se týkají kvalifikace dlužníka, typu půjčeného majetku a velikosti hypotéky. Pokud jsou podmínky splněny, je pojištěná hypotéka způsobilá pro další prodej na velmi velkém a likvidním trhu cenných papírů zajištěných hypotékou. To umožňuje věřitelům poskytovat nebo vytvářet více půjček, než by jinak dokázali zvládnout, protože lze prodat starší hypotéky.

Náklady na pojištění hypotéky lze také začlenit přímo do hypotéky v procesu zvaném kapitalizace . Pokud se takto kapitalizuje, stává se pojistné dodatečným odpočtem daně v jurisdikcích, kde jsou hypoteční splátky daňově uznatelné.

Ne všichni dlužníci si mohou dovolit zálohu ve výši 20% nezbytnou k tomu, aby se vyhnuli placení pojistného na hypotéku. Pro pomoc těmto dlužníkům byla vytvořena technika financování známá jako 80-10-10. Zatímco primární nebo první hypotéka zůstává na 80% hodnoty nemovitosti, záloha je snížena na 10% s dalšími prostředky pocházejícími z druhé hypotéky. Zatímco druhá hypotéka nese vyšší úrokovou sazbu než větší první hypotéka, odstranění hypotečního pojištění umožňuje rychlejší splácení dluhu. Jakmile vlastní kapitál dlužníka vzroste na 20%, lze hypotéky kombinovat bez nutnosti hypotečního pojištění. Varianta známá jako 80-15-5 může být také k dispozici pro domácí kupce s pouze dostatečnou hotovostí za 5% dolů.

Na počátku 90. let se hypoteční pojištění stalo předmětem mírné diskuse. Vzhledem k tomu, že hypotéky byly kupovány a prodávány na sekundárním trhu, byli majitelé domů občas zpoplatňováni hypotečního pojištění dlouho poté, co překročili hranici 20% vlastního kapitálu. Po krátkém kongresovém šetření dostalo mnoho majitelů domů slevy od věřitelů a pravidla pro podávání zpráv byla posílena, aby se zabránilo opakování.