住宅ローン保険とは何ですか？

プライベート（PMI）または貸し手の住宅ローン保険（LMI）とも呼ばれる住宅ローン保険は、借り手の潜在的なデフォルトから貸し手を保護する保険契約です。ポリシーは貸し手によって購入され、保険料は毎月の住宅ローンの支払いに課される料金として借り手に渡されます。住宅ローン保険は通常、購入した不動産の価値の20％未満である住宅ローンに必要です。

住宅ローン保険の資格を得るには、住宅ローンは連邦住宅ローン協会（ファニーMAE）が設定した条件を満たす必要があります。これらの条件には、借り手の資格、借用される財産の種類、住宅ローンの規模をカバーしています。条件が満たされた場合、被保険者の住宅ローンは、住宅ローンが支援する証券の非常に大規模で流動的な市場で再販の対象となります。これにより、貸し手は、古い住宅ローンを販売できるために処理できるよりも多くのローンを作成できます。住宅ローンの費用は、 Capitialization と呼ばれるプロセスで、住宅ローンに直接組み込むこともできます。このように資本化された場合、保険料は、住宅ローンの支払いが税控除可能である管轄区域での追加の税控除になります。

すべての借り手が、住宅ローン保険料の支払いを避けるために必要な20％の頭金を買う余裕がないわけではありません。これらの借り手を支援するために、80-10-10として知られる資金調達技術が作成されました。プライマリまたは最初の住宅ローンは不動産の価値の80％のままですが、頭金は10％に減少し、2番目の住宅ローンからの追加資金が発生します。 2番目の住宅ローンは、より大きな最初の住宅ローンよりも高い金利を持ちますが、住宅ローン保険の排除により、債務をより早く返済することができます。借り手の株式が20％に上昇すると、住宅ローン保険を必要とせずに住宅ローンを組み合わせることができます。として知られるバリアント80-15-5は、5％減少するのに十分な現金しかない住宅購入者が利用できる場合があります。

1990年代初頭、住宅ローン保険は軽度の論争の焦点となりました。住宅ローンが流通市場で売買されているため、住宅所有者は、20％の株式しきい値を超えた後も長い間住宅ローン保険で請求されることがありました。短い議会の調査の後、多くの住宅所有者が貸し手からリベートを受け、再発を防ぐために報告規制が強化されました。