Co je nerealizovaná ztráta?

Někdy se označuje jako ztráta papíru, nerealizovaná ztráta je situace, kdy investor utrpěl ztrátu na akciích nebo jiných cenných papírech, ale dosud ji oficiálně nezískal. Tato nerealizovaná ztráta může být dočasnou situací za předpokladu, že hodnota cenného papíru se začne opět zvyšovat a překračuje cenu původně zaplacenou za akcie. Pokud se investor rozhodne prodat cenný papír, zatímco cena je stále pod původní kupní cenou, je realizována nerealizovaná ztráta a lze ji nárokovat jako kapitálovou ztrátu.

Nejjednodušší způsob, jak pochopit podstatu nerealizované ztráty, je zvážit nákup tisíc akcií dané akcie. Několik týdnů po tomto nákupu se hodnota těchto akcií začíná klesat v důsledku nějaké neočekávané události nebo posunu na trhu. Během jednoho nebo dvou dnů je hodnota těchto akcií poloviční z toho, co investor původně zaplatil. To znamená, že akcionář zaznamenal 50% nerealizovanou ztrátu z investice.

V závislosti na okolnostech obklopujících tento trend může investor předpokládat, že akcie brzy ustoupí a znovu začnou růst hodnoty. V takovém případě se může rozhodnout držet akcie a nakonec snížit částku nerealizovaných ztrát, když se hodnota akcií zvyšuje na úroveň, která je vyšší než původní kupní cena. To by vytvořilo to, co je známé jako nerealizovaný zisk.

Pokud se akcie nepodaří zotavit a místo toho pokračovat v sestupném trendu, dojde u investora ke zvýšení nerealizované ztráty. Jakmile je zřejmé, že se akcie nezotaví, investor by udělal dobře, aby akcie prodal dříve, než se hodnota dále sníží, a tak zabránil dalšímu zvýšení ztráty. Po prodeji akcie se nerealizovaná ztráta stává realizovanou ztrátou a lze ji nárokovat jako odpočet daně v období, kdy je ztráta realizována.

Nerealizovaná ztráta i nerealizovaný zisk zůstávají v tomto stavu, dokud se investor nerozhodne prodat cenný papír. V tomto okamžiku je zisk nebo ztráta realizována a hodnota investičního portfolia je odpovídajícím způsobem upravena. To je důležité, protože mnoho daňových agentur nepovažuje kapitálové zisky za zdanitelné, dokud se tyto zisky nedosáhnou. Kromě toho ztrátu obvykle nelze nárokovat jako odpočet, dokud není částka realizována.