Was ist ein nicht realisierter Verlust?
Gelegentlich als Papierverlust bezeichnet, ist ein nicht realisierter Verlust eine Situation, in der ein Anleger einen Verlust bei einer Aktie oder einem anderen Wertpapier erlitten hat, den Verlust jedoch noch nicht offiziell eingegangen ist. Dieser nicht realisierte Verlust kann eine vorübergehende Situation sein, sofern der Wert des Wertpapiers wieder steigt und den ursprünglich für die Anteile gezahlten Preis übersteigt. Sollte der Anleger das Wertpapier verkaufen, solange der Preis noch unter dem ursprünglichen Kaufpreis liegt, wird der nicht realisierte Verlust realisiert und kann als Kapitalverlust geltend gemacht werden.
Der einfachste Weg, die Natur eines nicht realisierten Verlusts zu verstehen, besteht darin, den Kauf von tausend Aktien einer bestimmten Aktie in Betracht zu ziehen. Einige Wochen nach diesem Kauf beginnt der Wert dieser Aktien aufgrund eines unerwarteten Ereignisses oder einer Veränderung des Marktes zu sinken. Innerhalb von ein oder zwei Tagen entspricht der Wert dieser Aktien der Hälfte dessen, was der Anleger ursprünglich gezahlt hat. Dies bedeutet, dass der Anteilseigner einen nicht realisierten Verlust von fünfzig Prozent bei der Investition erlebt hat.
Abhängig von den Umständen des Trends kann der Anleger davon ausgehen, dass die Aktie bald abflacht und wieder an Wert gewinnt. In diesem Fall kann er die Anteile behalten und den Betrag des nicht realisierten Verlusts verringern, wenn der Aktienwert auf ein Niveau ansteigt, das über dem ursprünglichen Kaufpreis liegt. Dies würde einen sogenannten unrealisierten Gewinn erzeugen.
Sollte sich die Aktie nicht erholen und stattdessen den Abwärtstrend fortsetzen, wird der Anleger einen Anstieg des nicht realisierten Verlusts verzeichnen. Sobald klar ist, dass sich die Aktie nicht erholen wird, sollte der Anleger die Aktien gut verkaufen, bevor der Wert weiter sinkt, und somit eine weitere Erhöhung des Verlusts verhindern. Beim Verkauf der Aktie wird der nicht realisierte Verlust zu einem realisierten Verlust und kann während des Zeitraums, in dem der Verlust realisiert wird, als Steuerabzug geltend gemacht werden.
Sowohl ein nicht realisierter Verlust als auch ein nicht realisierter Gewinn verbleiben in diesem Zustand, bis der Anleger das Wertpapier verkauft. Zu diesem Zeitpunkt wird der Gewinn oder Verlust realisiert und der Wert des Anlageportfolios entsprechend angepasst. Dies ist wichtig, da viele Steuerbehörden Kapitalgewinne erst dann als steuerpflichtig betrachten, wenn diese realisiert werden. Darüber hinaus kann der Verlust in der Regel erst dann als Abzug geltend gemacht werden, wenn der Betrag realisiert ist.