Was sind die verschiedenen Arten von Private -Equity -Finanzmitteln?
Private -Equity -Finanzierung erfolgt in verschiedenen Formen, einschließlich des Einkaufs von Aktien und Bereitstellung von Risikokapital, Wachstumskapital und Mezzanine Capital. Jede dieser Arten von Private -Equity -Finanzmitteln wird in bestimmten Situationen durchgeführt, um bestimmte Ziele zu erreichen. In vielen Fällen werden Private -Equity -Finanzmittel von Private -Equity -Unternehmen oder Fonds bereitgestellt, die sich aus Gruppen von Anlegern zusammensetzen, die Geld zusammengefasst haben, um bestimmte Arten von Investitionen zu tätigen. Zu diesen Investitionen gehört die Bereitstellung von Mitteln für Startup -Unternehmen, etablierte und wachsende Unternehmen, private Unternehmen und öffentliche Unternehmen, die sie normalerweise privat werden, und nehmen möglicherweise zu einem späteren Zeitpunkt wieder die Öffentlichkeit. Sie können Eigenkapitalpapiere erwerben, die sie einen Eigentümeranteil an dem Unternehmen berechtigen, dessen Aktien sie gekauft haben. Wenn diese Transaktion stattfindet, geben die Anleger eineEin bestimmter Geldbetrag für das Unternehmen, und sie erhalten im Gegenzug einen angemessenen Anteil des Unternehmens. Das erhaltene Geld wird verwendet, um bestimmte Aktivitäten zu finanzieren, die das Endziel haben, mehr Gewinne für das Unternehmen zu erzielen. Wenn und wenn das Unternehmen erfolgreich ist, werden die Anleger normalerweise durch die Wertsteigerung ihrer Aktien entschädigt.
Private -Equity -Unternehmen kaufen manchmal Unternehmen in sogenannten Leveraged Buyouts (LBOs). LBOs werden durch eine große Menge an Schulden finanziert. Diese Transaktionen bedeuten oft, dass die Vermögenswerte der gekauften Unternehmen zusammen mit denen der Unternehmen als Sicherheiten verwendet werden.
Startup -Unternehmen sind in der Regel zu klein, um Kapital zu beschaffen, indem sie Aktien oder Anleihen an die Öffentlichkeit ausstellen. Oft mögen Banken auch keine Finanzierung für diese Unternehmen, und daher wenden sich ihre Eigentümer normalerweise der Finanzierung von Private Equity zu. Das ist BecausE Startup -Unternehmen haben normalerweise keine wesentlichen Einnahmen und sind daher äußerst riskant, aber für Private -Equity -Unternehmen sehen die Unternehmen möglicherweise sehr vielversprechend aus.
Aus verschiedenen Gründen werden Unternehmen manchmal finanziell verzweifelt, und die Fortsetzung bestimmter Aktivitäten wird unmöglich. Private -Equity -Unternehmen finden manchmal gute Chancen, wenn solche Situationen auftreten, und dann machen sie sogenannte Investitionen. Wenn sie diese Investitionen tätigen, können sie im Wesentlichen die Kontrolle über das notleidende Unternehmen übernehmen und alles tun, was sie können, um sicherzustellen, dass ein Gewinn erzielt werden kann.
etablierte Unternehmen, die wachsen und weiter wachsen möchten, können Private -Equity -Finanzierung anziehen, die in dem sogenannten Mezzanine -Kapital kommen können. Im Allgemeinen ist Mezzanine Capital eine Form der Schulden zwischen gesicherten Schulden und Eigenkapital. In der Regel hat die Mezzanine -Fremdfinanzierung keine Sicherheiten, die sie unterstützt, was bedeutet, dass sie den Anlegern, die es zur Verfügung stellen, ein größeres Risiko darstellt.Bitten Sie normalerweise um eine höhere Rendite. Durch die Einrichtung von Mezzanine -Kapital könnte dem Investor die Möglichkeit erhalten, diese Form der Schulden unter bestimmten Umständen in Eigenkapital umzuwandeln.
Darüber hinaus können Private -Equity -Finanzierung durch Investitionen in den Sekundärmarkt getätigt werden. In der Regel verlangen viele Private -Equity -Transaktionen, dass die Anleger ihre Investitionen für einen bestimmten Zeitraum überwachen, der sehr lang sein kann. Ein Sekundärmarkt ermöglicht es den Anlegern, vor dem Ende der jeweiligen Zeit ihre Verpflichtungen auszusteigen, wodurch andere Anleger eintreten können.