¿Cuál es una tarifa anualizada?
Una tasa anualizada es una forma de expresar una tasa de interés en un préstamo o inversión. Implica tomar la tasa real que se pagará y la reafirmar como si el período de préstamo fuera exactamente un año. Esto a menudo se hace para préstamos que durarán menos de un año. La idea es facilitar la comparación de diferentes opciones de préstamo.
Expresar la tasa de interés de un préstamo como una tasa anualizada puede ser extremadamente reveladora. Por ejemplo, un prestamista puede ofrecer prestar $ 100 (USD) por un mes, con un reembolso total de $ 105. Esto parece ser una tasa de interés del 5%, lo que suena un buen valor para un préstamo. Sin embargo, la tasa anualizada sería 12 veces esta cantidad, igualando el 60%. Esto es considerablemente más que la mayoría de los préstamos bancarios o tarjetas de crédito.
La tasa anualizada puede exponer las grandes ganancias obtenidas en algunos tipos de préstamos. Estos incluyen los llamados préstamos de "día de pago", que son préstamos a corto plazo que generalmente se otorgan a personas con bajos ingresos que luchan por vivir de cheque de pago a cheque de pago. Tal préstamo podría préstamo$ 100 por una semana con un reembolso de $ 125. A primera vista, el costo de $ 25 podría no parecer exorbitante. Sin embargo, expresado como una tasa anualizada, esto sería un 25% de veces 52, por un total del 1,300%.
En muchos países, los prestamistas están legalmente obligados a dar a los clientes detalles de la tarifa anualizada que pagarán. Esto es para permitir una comparación más justa de diferentes fuentes de finanzas. Sin este requisito, los clientes tendrían que trabajar solo a partir de las tarifas de "título", que son las cifras que las compañías usan voluntariamente en publicidad. Por ejemplo, una compañía de préstamos de día de pago puede anunciar una tarifa fija por el cargo de intereses, una compañía de tarjetas de crédito puede anunciar una tasa de interés mensual y un préstamo bancario puede enumerar una tasa anual. Por lo general, las empresas aún pueden enumerar estos detalles siempre que la tarifa anualizada también sea detallada.
Hay varias formas diferentes de calcular una tasa anualizada, que varíadependiendo de cómo se tengan en cuenta los intereses. Los dos principales son la tasa de porcentaje anual nominal, conocida como simplemente APR, y la tasa equivalente anual, el AER. El APR se calcula como en los ejemplos detallados anteriormente.
El AER tiene en cuenta los efectos del interés compuesto. Esto refleja el hecho de que el cargo de interés de cada período se basa en el monto total del préstamo pendiente, que incluye cualquier interés que ya se haya aplicado en períodos anteriores y que aún no haya valido la pena. Esto significa que el prestatario puede estar pagando intereses sobre intereses anteriores. El método preciso para calcular AER puede variar, pero generalmente se estandarizará donde los prestamistas se requieran legalmente para mostrarlo.