Vad är en årlig ränta?
En årlig ränta är ett sätt att uttrycka en ränta på ett lån eller investering. Det handlar om att ta den faktiska räntan som kommer att betalas och återställa den som om låneperioden var exakt ett år. Detta görs ofta för lån som kommer att pågå i mindre än ett år. Tanken är att göra det lättare att jämföra olika lånealternativ.
Att uttrycka lånets räntesats som en årlig ränta kan vara extremt avslöjande. Till exempel kan en långivare erbjuda att låna 100 $ (USD) under en månad, med en total återbetalning på $ 105. Detta verkar vara en ränta på 5%, vilket låter bra värde för ett lån. Den årliga räntan skulle dock vara 12 gånger detta belopp, vilket motsvarar 60%. Detta är betydligt mer än de flesta banklån eller kreditkort.
Den årliga räntan kan avslöja de enorma vinsterna på vissa typer av lån. Dessa inkluderar så kallade "lönedag" -lån, som är kortfristiga lån som vanligtvis görs till människor på låga inkomster som kämpar för att bo från lönecheck till lönecheck. Ett sådant lån kan låna100 $ för en vecka med en återbetalning på $ 125. Vid första anblicken kanske inte $ 25 -kostnaden verkar vara orimlig. Uttryckt som en årlig ränta skulle detta dock vara 25% gånger 52, totalt 1 300%.
I många länder är långivare juridiskt skyldiga att ge kunder information om den årliga räntan de kommer att betala. Detta för att möjliggöra en rättvisare jämförelse av olika finansiella källor. Utan detta krav skulle kunderna endast behöva arbeta från "rubriken" -räntorna, som är siffror som företag frivilligt använder i reklam. Till exempel kan ett löneföretag för lönedagar annonsera en fast avgift för räntekostnaden, ett kreditkortsföretag kan annonsera en månatlig ränta och ett banklån kan lista en årlig ränta. Företag får vanligtvis fortfarande lista dessa detaljer så länge den årliga räntan också är detaljerad.
Det finns flera olika sätt att beräkna en årlig ränta, som varierarberoende på hur ränta beaktas. De två huvudsakliga är den nominella årliga procentsatsen, känd som Simply APR, och den årliga motsvarande räntan, AER. APR beräknas som i exemplen som beskrivs ovan.
AER tar hänsyn till effekterna av sammansatt ränta. Detta återspeglar det faktum att varje periodens räntekostnad bygger på det fulla utestående lånebeloppet, som inkluderar all ränta som redan har tillämpats under tidigare perioder och ännu inte har betalats ut. Detta innebär att låntagaren kan betala ränta på tidigare ränta. Den exakta metoden för beräkning av AER kan variera men kommer vanligtvis att standardiseras där långivare är lagligt skyldiga att visa den.