¿Qué es una anualidad indexada?

Una anualidad indexada es un tipo especial de anualidad, que es un contrato realizado entre una compañía de seguros y un comprador que proporciona un ingreso garantizado, generalmente de por vida, al beneficiario o anual. No hay requisito de que los ingresos comiencen inmediatamente después de la compra, y de hecho, muchas anualidades son anualidades diferidas, es decir, crecen en valor como parte de una cartera de planificación de jubilación, con la decisión de convertir a un ingreso garantizado, o anualización, diferidos hasta algún momento en el futuro. Es el método por el cual el valor se acumula que establece las anualidades indexadas aparte de todas las demás anualidades.

La mayoría de las anualidades fijas crecen en valor al ganar intereses a una tasa declarada anualmente por la compañía de seguros emisores. Sin embargo, una anualidad indexada es un tipo de anualidad fija en los EE. UU. Cuya tasa de interés está vinculada al rendimiento de un índice de mercado de capital, como Standard and Poor's 500 (S & P500). La atracción de anualidades fijas, incluidas las anualidades indexadas, es que hay no Posibilidad de pérdida del director. Si el índice del mercado sobre el cual la tasa de interés de una anualidad indexada se basa en la disminución de la disminución durante el período de medición, simplemente no gana intereses para ese período. Por el contrario, si las acciones que una anualidad variable se invierte en una disminución en el valor, la cuenta del propietario pierde Director y Emdash; Una anualidad variable no tiene protección a la baja.

Si la atracción de una anualidad indexada es que su propietario puede participar en todas las ganancias del mercado sin sufrir ningún riesgo a la baja, una característica igualmente atractiva es el principal de "trinquete y reinicio". Esto significa que el valor basal del índice, contra el cual la ganancia o pérdida se calcula como un porcentaje, se restablece en la fecha de aniversario de la anualidad. Por ejemplo, si el director de una anualidad variable se invierte en acciones por un valor de $ 100,000 dólares estadounidenses (USD) en la fecha de compra, y esas acciones pierden el 20% de su val.UE En el primer año, la anualidad ha perdido $ 20,000 USD y ahora vale $ 80,000 USD. Si, en el segundo año, las acciones, el director de la anualidad variable se invierte en Gane 25%, o $ 20,000, al final del año, la anualidad variable vale $ 100,000, exactamente donde comenzó.

El uso de las mismas cifras para anualidades indexadas produce resultados dramáticamente diferentes. El valor inicial es de $ 100,000 USD, y al final del primer año, el índice de mercado subyacente ha perdido un 20%, digamos de 2,000 a 1,600. El valor de la anualidad indexada sigue siendo de $ 100,000: no se perdió ningún principal porque a pesar de que la tasa de interés está vinculada al desempeño del mercado, el director en sí no se ha invertido en acciones, pero al final del primer año, la línea de base para calcular el cambio en el valor del índice del mercado es restablecimiento y emdash; Ahora son 1.600. En el segundo año, el índice de mercado aumenta en un 25%y termina el segundo año de regreso donde comenzó, a 2,000. La tasa de interés para el annui indexadoTy, vinculado al índice, se establece en un 25%, y el nuevo valor de la anualidad indexada sería un 25% más alto que al comienzo del año, o $ 125,000 USD. La misma cantidad de dinero y el mismo mercado, sin embargo, dos tipos diferentes de anualidad, y dos resultados totalmente diferentes.

Por supuesto, un mercado volátil puede ser altamente impredecible, y las compañías de seguros a veces establecen límites en las tasas de interés pagadas por anualidades indexadas. Una tasa de participación, por ejemplo, determina qué porcentaje de ganancia del mercado se aplicará. Una tasa de participación del 75% significaría que el 25% experimentado por el índice del mercado en el ejemplo se traduciría en una tasa de interés del 18.75%, o $ 18,750 USD. Además, la mayoría de las compañías de seguros también impondrán un límite a las anualidades indexadas de tasas de interés que pueden ganar en cualquier año. Los consumidores prudentes que consideran una anualidad indexada asegurarán que la tasa de participación y el límite de intereses no sean tan grandes que dejen que ganen cualquier mercado sin sentido.

Al igual que todas las otras anualidades, las anualidades indexadas disfrutan de un tratamiento fiscal favorable, y los intereses ganados no están sujetos a impuestos hasta que realmente se pague. Por el contrario, los certificados de depósito, los fondos del mercado monetario y las ganancias de intereses de otros vehículos de ahorro son imponibles en el año en que se les acredita, lo que disminuye su poder compuesto. Por otro lado, cuando un beneficiario hereda cualquier anualidad tras la muerte del propietario, a pesar de que la sucesión generalmente se pasa por alto, el impuesto sobre la renta se debe inmediatamente a toda la porción de impuestos de la anualidad: ganancias de intereses y, si se califica con impuestos, también. En muchos casos, esto puede empujar a un beneficiario a un nivel impositivo más alto, lo que resulta en más impuestos adeudados que si la anualidad hubiera sido anualizada o liquidada antes de la muerte del propietario.