운전 자본을 어떻게 계산합니까?

운전 자본은 가용 자산 및 현재 부채를 기반으로 비즈니스의 유동성을 나타내는 재무 수치입니다. 운전 자본을 계산하려면 총 현재 부채에서 회사의 총 현재 자산을 빼십시오. 예를 들어, 회사가 현재 자산에 1 백만 달러 (USD), 현재 부채에 750,000 달러의 USD를 보유하고있는 경우, 운전 자본은 $ 250,000 USD입니다. 이 예는 운전 자본을 긍정적 인 수치로 나타내지 만, 사업의 수명 동안 부정적인 운전 자본을 가질 수 있습니다.

회사의 운전 자본을 계산할 때 대차 대조표에서 필요한 모든 정보를 얻을 수 있습니다. 현재 자산은 일반적으로 대차 대조표에 먼저 나열됩니다. 이 번호에는 현금 및 현금 등가, 미수금, 재고, 선불 계정 및 단기 투자가 포함됩니다. 마지막 두 품목은 12 개월 이내에 만료되는 경우 현재 자산에만 포함됩니다. 분석가와 iNVESTORS는 현재 자산을 사용하여 운전 자본을 계산합니다. 이러한 품목은 회사가 소유 한 다른 품목보다 현금으로 전환하기 쉬운 자산을 나타 내기 때문입니다.

현재 부채는 회사가 향후 12 개월 이내에 재정적으로 지불 해야하는 품목입니다. 이러한 품목에는 신용 줄, 신용 카드 및 기타 단기 부채 의무와 같은 단기 대출 및 단기 대출이 포함됩니다. 이러한 부채는 일반적으로 사업의 정상적인 운영으로 인해 발생합니다. 이러한 항목은 일반적으로 담보에 의해 확보되지는 않지만 지불해야 할 법적 의무를 나타냅니다.

재무 분석가와 회계사는 운전 자본을 계산하려고 할 때 운전 자본 비율을 사용할 수 있습니다. 이 비율은 업계 표준 또는 주요 경쟁 업체의 운전 자본 비율과 비교할 수있는 통계 지표를 제공합니다. 운전 자본을 계산하는 데 사용되는 비율은 현재 자산 D입니다.현재 부채에 의해 제기됩니다. 이전 예제의 그림을 사용하여 회사의 운전 자본 비율은 1.33 (1,000,000 / 750,000)입니다. 이 수치가 1.0 미만인 경우 회사에 부정적인 운전 자본이 있음을 나타냅니다. 2.0 이상의 수치는 회사가 과도한 자산을 가지고 있으며 더 많은 자본을 창출하는 데 사용하지 않을 수 있습니다. 따라서 이상적인 운전 자본 비율은 1.0에서 2.0 사이입니다.

운전 자본 비율을 사용하면 회사 관리에 대한 다른 수준의 이해가 제공됩니다. 이전 예에서 현재 자산 수치를 변경하면 현재 자산 $ 2,000,000 USD 및 현재 부채 $ 750,000 USD를 가정합니다. 운전 자본 공식은 긍정적 인 운전 자본 $ 1,250,000 USD (2,000,000 - 750,000)를 나타냅니다.이 비율은 2.67 (2,000,000 / 750,000)입니다. 따라서 회사 경영진은 회사의 단기 자산을 사용하여 더 높은 수익을 창출해야 할 수도 있습니다.