Wat zijn zuinige instellingen?

Thrift-instellingen zijn financiële instellingen die gespecialiseerd zijn in het aanbieden van spaar- en hypotheekleningen aan consumenten. Ze staan ​​ook in de Verenigde Staten bekend als spaar- en leningmaatschappijen. Soortgelijke organisaties hebben verschillende namen in andere landen, zoals bouwverenigingen, hoewel de precieze wettelijke definities en vereisten van land tot land verschillen.

Het idee van spaarzame instellingen ontstond in het begin van de 19e eeuw toen banken zich realiseerden dat er een gat in de markt was. In die tijd werden bankdiensten over het algemeen alleen gebruikt door bijzonder rijke mensen. De spaarzame instellingen verzamelden meer grond in de VS in het midden van de 20e eeuw, toen betaalbare en beschikbare hypotheken betekenden dat meer mensen hun eigen huis konden bezitten.

Oorspronkelijk waren de meeste spaarzame instellingen onderlinge associaties. Dit betekende dat ze eigendom waren van hun klanten, die werden geclassificeerd als leden van de instelling. Theoretisch beheersten de klanten de instelling, hoewel dit stemrecht zich meestal niet uitstrekte tot dagelijkse beslissingen. Omdat de organisatie geen aandeelhouders had, hoefde het geen dividenden te betalen en kon in plaats daarvan eventuele winsten uitkeren in de vorm van lagere rentetarieven. In veel gevallen was het maximaliseren van de winst niet het hoofddoel van de instelling.

Tegenwoordig varieert de status van zuinigheidsinstellingen enorm. Sommige zijn in particulier bezit van aandeelhouders, terwijl andere zelfs openbaar worden verhandeld. Dit betekent dat ze niet langer echte onderlinge associaties zijn. Deze wijziging kan worden aangemerkt als 'demutualisatie', hoewel deze term niet algemeen wordt gebruikt in de Verenigde Staten.

Historisch gezien hadden spaarinstellingen een aantal voordelen onder de Amerikaanse bankwetgeving. Ze mochten bijvoorbeeld hogere tarieven aanbieden op spaardeposito's. Ze kregen ook financiering aangeboden van een overheidsinstelling, de Federal Home Loan Bank, om het voor hen gemakkelijker te maken hypotheken aan een breder scala van klanten aan te bieden. Er waren enkele nadelen, met name dat ze klanten geen betaalrekeningen konden aanbieden.

Aan het einde van de jaren tachtig en het begin van de jaren negentig maakten kringloopinstellingen een bijzonder slechte periode door, waardoor ongeveer de helft van hen werd gesloten. Er waren meerdere redenen waarom dit gebeurde en sommige mensen zijn het oneens over welke van deze redenen het belangrijkst waren. In sommige gevallen was de oorzaak frauduleuze activiteit, verergerd door een wijziging van regels die het voor individuen gemakkelijker maakte om de controle over de instellingen over te nemen en volledige controle te vermijden. Een ander probleem was de toegenomen concurrentie op het gebied van spaargeld en leningen, deels veroorzaakt door technologische vooruitgang die het voor nieuwe financiële instellingen gemakkelijker maakte om zaken te doen. Er is ook een argument dat de regelgeving te veel is versoepeld, waardoor degenen die de controle hebben over instellingen te veel risico's kunnen nemen met de leningen die ze hebben verstrekt, inclusief die die gecompliceerder waren dan alleen het lenen aan een enkele huisbewoner om een ​​aankoop van een huis te financieren.