Hva er sparsomme institusjoner?

Sparsomme institusjoner er finansinstitusjoner som spesialiserer seg i å skaffe forbrukssparing og pantelån. De er også kjent i USA som spare- og låneselskaper. Lignende organisasjoner har forskjellige navn i andre land, for eksempel bygningssamfunn, selv om de presise juridiske definisjonene og kravene varierer fra land til land.

Ideen om sparsommelige institusjoner oppstod på begynnelsen av 1800-tallet da bankene innså at det var et gap i markedet. På dette tidspunktet ble banktjenester generelt bare brukt av spesielt velstående mennesker. De sparsomme institusjonene samlet mer grunn i USA på midten av det 20. århundre da rimelige og tilgjengelige pantelån medførte at flere klarte å eie sine egne hjem.

Opprinnelig var de fleste sparsomme institusjoner gjensidige foreninger. Dette betydde at de ble eid av kundene sine, som ble klassifisert som medlemmer av institusjonen. Teoretisk kontrollerte kundene institusjonen, selv om denne stemmekraften vanligvis ikke omfattet de daglige beslutningene. Fordi organisasjonen ikke hadde aksjonærer, ville den ikke måtte betale utbytte og kunne i stedet dele ut overskudd i form av lavere renter. I mange tilfeller var ikke maksimering av fortjeneste institusjonets hovedmål.

I dag varierer status for sparsommelige institusjoner enormt. Noen er privateid av aksjeeiere, mens andre til og med er børsnotert. Dette betyr at de har sluttet å være ekte gjensidige foreninger. Denne endringen kan klassifiseres som "demutualisering", selv om dette begrepet ikke ofte brukes i USA.

Historisk sett hadde sparsomme institusjoner noen fordeler i henhold til amerikanske banklovgivning. For eksempel fikk de lov til å tilby høyere priser på sparepenger. De ble også tilbudt finansiering fra et myndighetsorgan, Federal Home Loan Bank, for å gjøre det lettere for dem å tilby pantelån til et bredere spekter av kunder. Det var noen ulemper, spesielt at de ikke kunne tilby sjekkekontoer til kunder.

På slutten av 1980-tallet og begynnelsen av 1990-tallet gikk sparsommelige institusjoner gjennom en spesielt dårlig oppdatering, noe som førte til at omtrent halvparten av dem ble lukket. Det var flere årsaker til at dette skjedde, og noen mennesker er uenige om hvilke av disse grunnene som var mest betydningsfulle. I noen tilfeller var årsaken uredelig aktivitet, forverret av endring i regler som gjorde det lettere for enkeltpersoner å ta kontroll over institusjonene og unngå full kontroll. Et annet problem var økt konkurranse innen både sparing og lån, forårsaket delvis av teknologiske fremskritt som gjorde det lettere for nye finansinstitusjoner å komme i virksomhet. Det er også et argument for at regelverket ble avslappet for mye, slik at de som har kontroll over institusjoner, kan ta for mange risikoer med lånene de ga, inkludert de som var mer kompliserte enn å bare låne ut til en enkelt husholder for å finansiere et boligkjøp.