Cosa sono le istituzioni di risparmio?
Gli istituti di risparmio sono istituti finanziari specializzati nel fornire risparmi e mutui ai consumatori. Sono anche conosciute negli Stati Uniti come società di risparmio e prestito. Organizzazioni simili hanno nomi diversi in altri paesi, come le società di costruzione, anche se le precise definizioni e requisiti legali variano da paese a paese.
L'idea delle istituzioni dell'usato è nata all'inizio del XIX secolo quando le banche hanno capito che c'era una lacuna nel mercato. A quel tempo i servizi bancari erano generalmente utilizzati solo da persone particolarmente abbienti. Le istituzioni dell'usato hanno raccolto più terreno negli Stati Uniti a metà del 20 ° secolo, quando i mutui a prezzi accessibili e disponibili significavano che più persone erano in grado di possedere le proprie case.
In origine, la maggior parte delle istituzioni dell'usato erano associazioni reciproche. Ciò significava che erano di proprietà dei loro clienti, che erano classificati come membri dell'istituzione. Teoricamente, i clienti controllavano l'istituzione, sebbene questo potere di voto di solito non si estendesse alle decisioni quotidiane. Poiché l'organizzazione non aveva azionisti, non avrebbe dovuto pagare dividendi e avrebbe potuto invece distribuire utili sotto forma di tassi di interesse più bassi. In molti casi, massimizzare il profitto non era l'obiettivo principale dell'istituzione.
Oggi, lo stato delle istituzioni dell'usato varia immensamente. Alcuni sono di proprietà privata degli azionisti, mentre altri sono persino quotati in borsa. Ciò significa che hanno smesso di essere vere associazioni reciproche. Questo cambiamento può essere classificato come "demutualizzazione", sebbene questo termine non sia comunemente usato negli Stati Uniti.
Storicamente, le istituzioni di risparmio avevano alcuni vantaggi in base alle leggi bancarie statunitensi. Ad esempio, sono stati autorizzati a offrire tassi più elevati sui depositi a risparmio. Sono stati inoltre offerti finanziamenti da un'agenzia governativa, la Federal Home Loan Bank, per rendere più semplice l'offerta di mutui a una più ampia gamma di clienti. Vi erano alcuni svantaggi, in particolare che non potevano offrire conti correnti ai clienti.
Alla fine degli anni '80 e all'inizio degli anni '90, le istituzioni dell'usato hanno attraversato una zona particolarmente povera, che ha portato alla chiusura di circa metà di esse. Ci sono stati diversi motivi per cui ciò è accaduto e alcune persone non sono d'accordo su quale di questi motivi fosse più significativo. In alcuni casi, la causa è stata un'attività fraudolenta, aggravata da un cambiamento nelle regole che ha reso più facile per le persone assumere il controllo delle istituzioni ed evitare il pieno controllo. Un altro problema è stato l'aumento della concorrenza sia nei risparmi che nei prestiti, causato in parte dai progressi tecnologici che hanno facilitato l'avvio di nuove istituzioni finanziarie. Si sostiene inoltre che i regolamenti sono stati troppo rilassati, consentendo a coloro che hanno il controllo delle istituzioni di correre troppi rischi con i prestiti che hanno fatto, compresi quelli che erano più complicati del semplice prestito a un singolo capofamiglia per finanziare un acquisto di casa.