Wat is een onderwaterhypotheek?
Onderwaterhypotheken zijn hypotheekovereenkomsten die de eigenaar feitelijk meer schulden op het onroerend goed geven dan de huidige marktwaarde. Over het algemeen ontstaat er geen onderwaterhypotheek wanneer een koper een eerste hypotheek afsluit. De voorwaarde heeft de neiging zich voor te doen wanneer een tweede of derde hypotheek wordt afgesloten of wanneer factoren in het gebied ervoor zorgen dat het onroerend goed onverwacht in waarde daalt.
Een van de meest voorkomende manieren om in een hypotheeksituatie onder water te komen, is wanneer een eigenaar ervoor kiest om een bestaande hypotheek te herfinancieren. Kredietverstrekkers kunnen de mogelijkheid bieden om te lenen op het bestaande eigen vermogen in het onroerend goed. In sommige gevallen kan dit een werkbare optie zijn, ervan uitgaande dat er een grote hoeveelheid eigen vermogen is opgebouwd. Als de hoeveelheid eigen vermogen echter relatief klein is, kan deze oplossing snel leiden tot een schuldniveau op het onroerend goed dat de huidige marktwaarde overschrijdt. Wanneer dit plaatsvindt, bevindt de eigenaar zich in wezen in een hypotheeksituatie onder water.
Een andere veel voorkomende manier waarop hypotheken een onderwateraspect krijgen, is verschuivingen in waarde van onroerend goed. Wanneer herbestemming of andere veranderingen in het gebied plaatsvinden, bestaat de mogelijkheid dat de marktwaarde voor het onroerend goed onder het totaal van de huidige uitstaande hypotheken daalt. Dit creëert in wezen een situatie waarin de eigenaar het onroerend goed niet zou kunnen verkopen voor voldoende inkomsten om alle huidige schulden af te lossen.
In sommige gevallen vindt een onderwaterhypotheek situatie plaats omdat de huiseigenaar ervoor kiest om de leningen tegen het onroerend goed te verlengen. Er zijn bijvoorbeeld veel geldschieters die een derde hypotheek verstrekken op basis van de kredietgeschiedenis en werkzekerheid van de aanvrager. Als de eigenaar echter zijn of haar baan verliest en niet in staat is om de betalingen op alle uitstaande hypotheken vol te houden, plaatst de derde hypotheek de financiën van de eigenaar in feite in een onderwatersituatie.
Een woningcrisis kan ook leiden tot een hypotheeksituatie onder water. Wanneer er een vraag is naar woonruimte die het aantal beschikbare eenheden in het gebied overschrijdt, zullen de prijzen voor huizen aanzienlijk stijgen. Het eindresultaat is dat de marktwaarden tijdelijk stijgen en dat hypotheken worden afgesloten om aan de huidige prijzen te voldoen. Als de crisis voorbij is en de marktwaarde daalt, blijven eigenaren meer aan hun huizen schuldig dan het onroerend goed waard is. Op dit moment zal de eigenaar het vrijwel onmogelijk vinden om het onroerend goed voldoende te verkopen om de kosten van de hypotheek te dekken, en is het waarschijnlijker dat hij in gebreke blijft.