Wat is kapitaaltoereikendheid?
Kapitaaltoereikendheidsratio is een formule die door financiële toezichthouders wordt gebruikt om bij te houden hoe goed een bank beschermd is tegen risico's. Het principe van de ratio is om het huidige kapitaal van de bank te verdelen over de huidige risico's. In veel landen moet de ratio van een bank op of boven een bepaald cijfer worden gehouden.
Voor deze formule is het kapitaal van een bank ingedeeld in twee niveaus. Als algemeen principe is Tier 1-kapitaal wat de bank onmiddellijk kan gebruiken terwijl ze nog handelt. Tier 2-kapitaal is beschikbaar tijdens het liquidatieproces als een bank wordt gesloten. Omdat het eerste waardevoller is, wordt bij sommige metingen van de kapitaaltoereikendheid alleen rekening gehouden met Tier 1-kapitaal.
De risico's die bij deze berekeningen worden gemeten, zijn in feite de activa van de bank. Dit lijkt op het eerste gezicht misschien verwarrend, maar het zijn de risico's dat deze activa mogelijk niet worden gerealiseerd. Als een bank bijvoorbeeld geld heeft uitgeleend, wordt dit als een actief beschouwd, maar er bestaat een risico dat dit geld mogelijk niet terugkrijgt.
De meeste landen houden zich aan de Basel-akkoorden, die hun naam ontlenen aan de bepaling door het Basel-comité van de Bank voor internationale betalingen. Het oorspronkelijke akkoord van 1988, bekend als Basel I, vereiste eenvoudigweg dat banken met een internationale aanwezigheid een kapitaaltoereikendheid van ten minste 8% moesten handhaven. Basel II, overeengekomen in 2004, voegde aanvullende regels toe die regeringen verplichten te controleren of de omstandigheden van een individuele bank kunnen betekenen dat er een hogere ratio nodig is. Het vereiste ook dat banken meer open zouden zijn over de risico's die zij namen, de theorie was dat de markt dan zijn waardering van de activa van de bank zou aanpassen in het licht van deze informatie.
De Basel-akkoorden zijn in de loop der jaren herzien om meer rekening te houden met hoe solide bepaalde activa zijn. Een bank kan bijvoorbeeld dezelfde bedragen hebben in leningen aan de regeringen van haar land en in ongedekte leningen aan particulieren. Bij de beoordeling van activa en risico's is de eerste duidelijk veel waardevoller omdat het aanzienlijk waarschijnlijker is dat de bank het geld terugkrijgt.
Om hiermee rekening te houden, zullen sommige metingen van de kapitaaltoereikendheid elk actief vermenigvuldigen met een standaard risicoweging. Een lening aan een overheid kan op nul worden gewogen, wat betekent dat deze effectief wordt genegeerd voor risicobeoordelingsdoeleinden. Een lening aan een minder betrouwbare bron kan worden gewogen op 0,75, wat betekent dat 75% van de waarde van de lening wordt opgenomen in het risicocijfer bij de berekening van de ratio.