Qual è il rapporto di adeguatezza patrimoniale?
Il coefficiente di adeguatezza patrimoniale è una formula utilizzata dai regolatori finanziari per tenere traccia di quanto una banca sia ben protetta dai rischi. Il principio del rapporto è quello di dividere il capitale corrente della banca per i suoi rischi attuali. In molti paesi, il rapporto di una banca deve essere mantenuto o superiore a una certa cifra.
Ai fini di questa formula, il capitale di una banca è classificato in due livelli. Come principio generale, il capitale di classe 1 è quello che la banca può utilizzare immediatamente mentre continua a fare trading. Il capitale di classe 2 è ciò che sarebbe disponibile durante il processo di liquidazione se una banca chiudesse. Poiché il primo ha un valore maggiore, alcune misurazioni del coefficiente di adeguatezza patrimoniale tengono conto solo del capitale di classe 1.
I rischi misurati in questi calcoli sono in realtà le attività della banca. A prima vista questo può sembrare confuso, ma sono i rischi che tali attività potrebbero non essere realizzate. Ad esempio, se una banca ha prestato denaro, è considerata un'attività, ma esiste il rischio che non si riesca a recuperare tale denaro.
La maggior parte dei paesi aderisce agli Accordi di Basilea, che prendono il loro nome dall'essere determinati dal Comitato di Basilea della Banca dei regolamenti internazionali. L'accordo originale del 1988, noto come Basilea I, richiedeva semplicemente alle banche con una presenza internazionale di mantenere un coefficiente di adeguatezza patrimoniale di almeno l'8%. Basilea II, concordata nel 2004, ha aggiunto ulteriori regole che impongono ai governi di verificare se le circostanze di una singola banca potrebbero comportare un rapporto più elevato. Richiedeva inoltre che le banche fossero più aperte riguardo ai rischi che stavano assumendo, in teoria il mercato avrebbe quindi adeguato la propria valutazione delle attività della banca alla luce di tali informazioni.
Gli accordi di Basilea sono stati rivisti nel corso degli anni per tenere maggiormente conto di quanto siano solidi beni particolari. Ad esempio, una banca può avere gli stessi importi in dollari legati a prestiti ai governi del proprio paese e a prestiti non garantiti a privati. Quando si valutano attività e rischi, il primo è chiaramente molto più prezioso in quanto è molto più probabile che la banca otterrà il rimborso.
Per tener conto di ciò, alcune misurazioni del coefficiente di adeguatezza patrimoniale moltiplicheranno ciascuna attività per una ponderazione del rischio standard. Un prestito a un governo potrebbe essere ponderato a zero, il che significa che viene effettivamente ignorato ai fini della valutazione del rischio. Un prestito a una fonte meno affidabile potrebbe essere ponderato a 0,75, il che significa che il 75% del valore del prestito è incluso nella figura dei rischi nel calcolo del rapporto.