Wat is formulier 8606?

Formulier 8606 is een belastingformulier voor Internal Revenue Service. Het wordt door belastingbetalers gebruikt om niet-aftrekbare bijdragen aan een onafhankelijke pensioenrekening of IRA te detailleren. Er zijn verschillende andere omstandigheden waarin formulier 8606 wordt vermeld.

Een IRA is een regeling waarmee Amerikaanse burgers geld kunnen sparen voor hun pensioen. Het is het Amerikaanse equivalent van wat in andere landen meer algemeen bekend staat als een particuliere pensioenregeling. In sommige situaties zijn de bijdragen van de persoon - geld dat aan de IRA is betaald - aftrekbaar van de belasting. Dit is ontworpen om het aantrekkelijker te maken om te sparen voor uw pensioen.

Of een bijdrage aftrekbaar is, hangt af van een ietwat complexe set criteria. Dit houdt rekening met de burgerlijke staat van de belastingplichtige, of ze nu een enkelvoudige of gezamenlijke aanvraag indienen, of hun werkgever ook bijdraagt ​​aan de IRA, en met hun inkomen. Afhankelijk van de combinatie van factoren, kan hun een volledige of gedeeltelijke aftrek van de bijdrage worden toegestaan ​​of kan deze volledig niet-aftrekbaar worden verklaard.

Wanneer bijdragen niet aftrekbaar zijn, moeten ze worden vermeld op formulier 8606. Dit lijkt misschien niet belangrijk omdat de persoon geen belasting hoeft te betalen over deze bijdragen. Het is echter belangrijk, omdat als niet-aftrekbare bijdragen worden gedaan, de persoon dan kan worden vrijgesteld van het betalen van belasting over het relevante deel van de betalingen die hij later ontvangt van de IRA, die bekend staan ​​als uitkeringen. Als formulier 8606 niet wordt ingediend, worden de bijdragen later behandeld alsof ze aftrekbaar zijn, wat betekent dat de persoon belasting betaalt, zowel op het inkomen dat hij gebruikt om de bijdragen te betalen als op de uitkeringen die hij van de IRA ontvangt.

Formulier 8606 moet ook worden ingevuld als de persoon in dat jaar uitkeringen van een IRA heeft ontvangen en gedurende dat jaar niet-aftrekbare bijdragen heeft geleverd. De informatie op het formulier zal de IRS helpen beslissen hoe de uitkeringen en bijdragen overeenkomen. Meestal, wanneer een verdeling wordt gekoppeld aan een eerdere niet-aftrekbare bijdrage, wordt die verdeling niet belast.

Een belastingbetaler moet ook formulier 8606 invullen als hij een van de drie typen IRA - bekend als een traditionele, EENVOUDIGE of SEP IRA - omzet in een ander type dat bekend staat als een Roth IRA. Dit komt omdat een Roth IRA geen belastinguitstel toestaat. Dit betekent dat in de meeste gevallen bijdragen aan een IRA worden behandeld als niet-aftrekbaar ongeacht de omstandigheden van de persoon, terwijl uitkeringen meestal niet worden belast.