Vad är formulär 8606?
Blankett 8606 är ett skatteformulär för interna intäkter. Det används av skattebetalarna för att specificera eventuella icke avdragsgilla bidrag till ett oberoende pensionskonto, eller IRA. Det finns flera andra omständigheter när formulär 8606 listas.
En IRA är ett system som amerikanska medborgare kan spara pengar på för sin pension. Det är den amerikanska motsvarigheten till vad som i andra länder är mer känt som ett privat pensionssystem. I vissa situationer är personens bidrag - pengar som betalas in i IRA - avdragsgilla. Detta är utformat för att göra det mer attraktivt att spara för pension.
Huruvida ett bidrag är avdragsgiltigt beror på en något komplex uppsättning kriterier. Detta tar hänsyn till skattebetalarens civilstånd, oavsett om de gör en enda eller gemensam ansökan, om deras arbetsgivare också bidrar till IRA och deras inkomst. Beroende på kombination av faktorer kan de tillåtas ett helt eller delvis avdrag för bidraget, eller det kan förklaras helt icke avdragsgill.
När bidrag inte är avdragsgilla måste de anges på formulär 8606. Detta kanske inte verkar vara viktigt eftersom personen inte kommer att behöva betala skatt för dessa bidrag. Det är emellertid viktigt, eftersom om icke avdragsgilla bidrag gör att personen kan undantas från att betala skatt på den relevanta andelen av de betalningar som de senare får från IRA, så kallade utdelningar. Om formulär 8606 inte lämnas in, kommer bidragen senare att behandlas som om de var avdragsgilla, vilket innebär att personen avslutar att betala skatt både på den inkomst de använder för att betala avgifterna och på de utdelningar de får från IRA.
Blankett 8606 måste också fyllas i om personen har mottagit utdelningar från en IRA under det året och har gjort odröjliga bidrag under det året. Informationen som anges på formuläret hjälper skattemyndigheten att besluta hur distributionerna och bidragen matchar. Vanligtvis, när en distribution visas att matchas med ett tidigare ej avdragsgill bidrag, kommer den distributionen inte att beskattas.
En skattebetalare måste också fylla i formulär 8606 om de konverterar en av tre typer av IRA - känd som en traditionell, ENKEL eller SEP IRA - till en annan typ som kallas en Roth IRA. Detta beror på att en Roth IRA inte tillåter skatteutskott. Detta innebär att bidrag till en IRA behandlas i de flesta fall som icke-avdragsgilla oavsett personens omständigheter, medan fördelningar vanligtvis inte beskattas.