Wat is kwantitatief portfoliobeheer?
Kwantitatief portefeuillebeheer treedt op wanneer een belegger de effecten kiest die zijn portefeuille omvatten op basis van statistische en numerieke gegevens. Deze gegevens worden vervolgens ingevoerd in modellen op basis van eerdere prestaties en statistische waarschijnlijkheden om de beste investeringskeuzes en de timing voor het kopen en verkopen ervan te bepalen. Analisten die verantwoordelijk zijn voor kwantitatief portefeuillebeheer, bekend als quants, beoordelen ook risicniveaus die zijn verbonden aan elke mogelijke investeringen in tegenstelling tot de potentiële beloningen. Hoewel kwantitatieve analyse helpt om psychologische problemen uit beleggingskeuzes te halen, kan het traag zijn om te reageren op plotselinge marktverschuivingen.
Het maken van de juiste beleggingskeuzes kan het verschil maken tussen een persoon met een stevige portefeuille die financiële stabiliteit ver in de toekomst biedt en één met niets te tonen voor zijn beleggingskapitaal. Veel mensen maken graag deze keuzes op basis van beleggingservaringen uit het verleden, actuele gebeurtenissen of gewoon hun eigen onderbuikgevoelens. Anderen gelovenin de kracht van statistische gegevens en het vermogen ervan om toekomstige resultaten te voorspellen uit verleden en huidige cijfers. Die mensen zouden waarschijnlijk het meest zijn voor kwantitatief portfoliobeheer.
Terwijl de meeste quants zich misschien bezighouden met het kiezen van de ene beveiliging boven de andere op een specifiek tijdstip, vereist kwantitatief portefeuillebeheer een beoordeling van het algemene financiële beeld van de belegger. Zodra de analist het verwachte rendementspercentage van de belegger op zijn investering en zijn acceptabele risiconiveau kent, kan hij vervolgens beginnen met het verwerken van de gegevens om de nodige resultaten te bereiken. Kwantitatieve analisten hebben de mogelijkheid om statistisch een portfolio af te breken en de sterke en zwakte ervan te bepalen.
Het voordeel van het gebruik van kwantitatief portfoliobeheer is dat het een deel van de menselijke neiging wegneemt tot tweede-leeslijke geluidsbeslissingen. Door vertrouwen in bewezen statistische formules te stellen, een iNvestor heeft misschien een betere kans om winst terug te geven dan wanneer hij probeerde de markt zelf te verslaan. Hoewel kwantitatieve analyse niet vrij is van risico's, kunnen analisten definitief wijzen op resultaten die worden bereikt door verschillende wiskundige formules en computerprogramma's bij het aanprijzen van de voordelen van het vertrouwen op de cijfers.
Natuurlijk is het nadeel van kwantitatief portefeuillebeheer dat het vereist dat de belegger veel van de controle van de controle van zijn kapitaal moet opgeven. Strictly op de cijfers vertrouwen is prima totdat de cijfers plotseling verschuiven. Een van de belangrijkste zorgen over kwantitatieve analyse is dat het soms traag is om te reageren op incidentele zee -veranderingen in de markt. Tegen de tijd dat aanpassingen worden aangebracht, heeft een belegger mogelijk aanzienlijke schade aan zijn portefeuille opgelopen.