Hvordan får jeg en serie 3 -lisens?
Å innhente en serie 3 -lisens begynner med å inngi en søknad til National Futures Association (NFA). Eksamen administreres av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA). Søkere må registrere seg for testen med FINRA og betale gjeldende gebyrer. Serien 3 -eksamenen består av 120 flervalgsspørsmål, og tiden som er tildelt er to timer og 30 minutter.
Bestått Series 3 -eksamen er en forutsetning for medlemskap med NFA. Registrering hos Commodity Futures Trading Commission (CFTC) og medlemskap med NFA er krav til verdipapirrepresentanter i futuresindustrien. Personer som søker om NFA -medlemskap som en COModity Trading Advisor (CTA), en COMODITY POOL -operatør (CPO), eller en rekke andre relaterte kategorier er påkrevd for å få en serie 3 -lisens. Personer i alle disse kategoriene må tilfredsstille ferdighetskrav for sikkerhetsprodukter.
Testen som kreves for en serie 3 -lisens dekker CFTC- og NFA -regler og forskrifter. Futuresteori og sikringsteknikker dekkes mye på denne eksamenen og krever generelt mange matematiske beregninger. Alternativer, kontrakter, margin og oppgjør utgjør også en god del av testen. Series 3 -eksamensskissen er tilgjengelig online fra NFA sammen med informasjon om hvordan du søker. Ulike utdanningsprogrammer for finansiell industri gir studiehjelpemidler og prøvetester, noe som kan være nyttige i forberedelsene til eksamen.
NFA -registrering og bestått eksamen er de første trinnene i samsvarsprosedyren. En føderal Bureau of Investigation (FBI) Deep Background Check vil være påkrevd sammen med fingeravtrykk og historisk informasjon. Online skjemaer, søknadsgebyrer og medlemsavgifter må fylles ut før en serie 3 -lisens kan utstedes. En sikkerhetskonto må etableres med NFA og en utpekt sikkerhetssjef MUst være registrert.
Krav til samsvar er unike for hver kategori, men alle kategorier må opprettholde bøker og poster som er tilgjengelige for inspeksjon når som helst. NFA kan når som helst gjennomføre revisjoner på stedet, og poster må opprettholdes i fem år. Salgsfremmende materiale og annen kommunikasjon med publikum må overholde strenge retningslinjer for NFA og CFTC.
For å anmode klienter, må en CTA eller CPO sende inn et avsløringsdokument til NFA for gjennomgang. Dette dokumentet må arkiveres årlig og skal gi en uttømmende liste over forretningsdrift og handelsaktiviteter, inkludert verdipapirer som omsettes og handelsstilen. Disse dokumentene må leveres til potensielle kunder, signeres og beholdes i faste poster. Opplysninger er veldig tekniske og må overholde de høye standardene for myndighetene.
Overholdelsesforskrifter håndheves for å opprettholde en serie 3 -lisens. Futures -fagpersoner anses som selvregulerende ogMå drive virksomhet i henhold til forskrifter gitt av CFTC og NFA. Årlige krav til etterlevelse inkluderer registreringsoppdateringer og betaling av avgifter. Etikkopplæring og en katastrofegjenopprettingsplan er blant de omfattende pliktene og ansvarene til en lisensiert verdipapirprofesjonell.