Hvordan fungerer en tillitsakt?
En tillitsaksjon er et dokument som ligner på et pantelån som sikrer et lån for en potensiell boligkjøper, med hjemmet som sikkerhet. Disse avtalene, som inkluderer en tredjepart som fører tilsyn med lånet, brukes i visse stater i USA og kan kjøpes og selges av långivere. Utlåner som har tillitsgjerningen kan plassere pantelån i hjemmet hvis låntaker misligholder tilbakebetaling av hovedstolen eller den forfalte rente. I slike tilfeller har långiveren rett til å ta huset i besittelse av låntakeren og til og med selge det.
Når de fleste bestemmer seg for å kjøpe et hus, mangler de det kapital for å umiddelbart kjøpe huset til dets pris. For å rette opp dette problemet, sikrer de et lån som fronter dem pengene til kjøpet, mens de lover å betale tilbake lånet over en spesifikk tidsperiode. Den vanligste måten å oppnå dette på er et pantelån, men en tillitsgjerning brukes ofte i noen amerikanske stater sammen med en standard låneavtale. Det er i det vesentlige dokumentet som uttaler vilkårene i avtalen.
Denne prosessen skiller seg fra en typisk panteavtale ved at den inkluderer en tredjepart som fører tilsyn med den. I en typisk tillitsverv er låntaker oppført som tillitsmann, som er personen som gir tilbakebetaling av lånet. Långiveren er oppført som mottaker, siden de skal motta betaling fra låntaker. Endelig er det også en tredjepart, kjent som bobestyrer, som i det vesentlige administrerer avtalen mellom de to partene.
I de fleste tilfeller vil bobestyrer være et tittelfirma, og dette selskapet har makt til å overføre tittelen til utlåner dersom låntakeren ikke betaler. På det tidspunktet kan bobestyrer sørge for salg av eiendommen uten noen mellomliggende domstolsprosedyre. Låntageren får vanligvis lov til å innhente betalingene når de har fått offisiell varsel om misligholdet.
Ellers holder långiver i det vesentlige skjøtet og kan kreve eiendommen som følge av tillitsgjerningen. Långivere holder rentene lave ved å selge disse tillitsverdene til andre långivere. Denne prosessen er kjent som en tildeling av en tillitsakt. Transaksjonen foregår helt mellom långivere og kan skje flere ganger i løpet av lånets lengde, selv om det ikke har noen betydning for hvor mye låntageren skylder eller den tiden han eller hun må betale tilbake lånet, da disse vilkårene forblir uendret.