Bør jeg få et subprime-lån?
Begrepet subprime-lån er noe forvirrende. Siden sub betyr nedenfor, vil det være rimelig å anta at et subprime-lån er ønskelig som under renten på et gitt tidspunkt. Det motsatte er faktisk sant. Subprime-lånet tilbys til over primærrenten, vanligvis fordi en persons kredittvurdering er mindre enn perfekt og representerer en større risiko for at utlåner ikke blir tilbakebetalt. Dette betyr at personen betaler mer renter på lånte penger i stedet for mindre.
Prime anses som renten som banker og andre långivere vil tilby lån til kunder med den beste kredittvurderingen. Ikke alle långivere kan kvalifisere seg for de beste prisene, og disse prisene vil variere betydelig basert på markedet og lånetypen. Et subprime-lån kan også variere betydelig. Faktisk foreslår de fleste økonomiske rådgivere å shoppe rundt hvis du bare kan kvalifisere deg for et subprime-lån siden hver utlåner kan ha forskjellige kriterier for å bestemme kredittverdighet.
Noen økonomiske eksperter anbefaler også at du ikke tar et lån hvis du bare kan få et til en subprime-rente, siden du til slutt vil betale mer i renter enn for lån du kan få til en prime rate. I noen tilfeller er det imidlertid fornuftig å få et subprime-lån hvis pengene virkelig er nødvendige og det ikke er noen annen måte å betale ned gjeld på. Med fallet i prisen på boliger i noen områder som startet i 2006, kan det hende at noen som ville blitt vurdert for et subprime-lån, ikke kan få et.
En rekke långivere har fokusert på å låne penger til subprime-renter til låntakere med mindre enn perfekt kreditt. Det ideelle for mange av disse låntakerne, ved å kjøpe hjem i 2004-2005, var at eiendommer blomstrer, og at låntakere i løpet av få år med å etablere kredittverdighet kunne refinansiere boligene til lavere priser. Noen tok opp rentelån med høye subprime-renter, noe som medførte at de ikke samlet noen egenkapital i hjemmene sine.
I stedet for at boligboomen fortsatte, skjedde det et betydelig fall i boligverdiene i 2006 og 2007. Mange mennesker var ikke i stand til å refinansiere hjemmene sine for en lavere rente, og folk med rentelån satt fast med større utbetalinger enn de hadde råd til, og hjem som faktisk var mindre verdt enn de var på kjøpstidspunktet. Subprime-raten hjalp ikke saker, og mange mennesker ble tvunget til å selge sine hjem eller misligholde lånene sine. Denne situasjonen har skapt bekymring blant långivere hvis primære kunder er de som har subprime-lån. Et høyt antall mislighold på lån på grunn av manglende evne til å utføre høye betalinger har resultert i at långivere med mindre penger å låne ut og færre fortjeneste.
I 2007 innførte visse långivere strengere kriterier for å få et subprime-lån, og har også økt rentene som kan lånes. Dette medfører færre boligsalg, et fortsatt fall i detaljverdiene for boliger og et stillestående boligmarked. På den annen side, kan det gjøre noen vanskeligere å få et subprime-lån, kan det spare noen mennesker penger og skape incentiver for dem å øke kredittpoengene.