Hva er kjøpe-til-la-pantelån?

Kjøp-til-la-pantelån er boliglån som ofte brukes av investorer til å kjøpe bolig. Type pantelån brukes ofte av långivere i Storbritannia (UK), men lignende pantelån til investeringseiendom er tilgjengelig i andre land. Långivere krever større forskuddsbetalinger for boliglån som kan kjøpes ut enn lån som er sikret i primærboliger, fordi låntakere har større sannsynlighet for mislighold av lånene enn på pantelån knyttet til deres primære hjem.

I Storbritannia godkjenner långivere vanligvis lånesøkere for pantelån ved å basere det godkjente lånebeløpet på en multippel av låntakerens lønn. Långivere lar folk kjøpe hjem som koster opptil tre ganger årslønnen. Underleverandører som vurderer søknader om utleie av boliglån, tar også hensyn til mengden leieinntekter som låntager forventer å få. De anslåtte leieinntektene må overstige det månedlige pantebeløpet, slik at låntakeren har overskytende midler til rådighet for å utføre regelmessige utbetalinger hvis det er måneder hvor det ikke mottas leieinntekter.

Kjøp til utleie-pantelån er tilgjengelig som lån med fast eller regulerbar rente. Faste lån amortiserer vanligvis over 20 eller 30 år, og låntagers betalinger brukes til hovedstol og renter. Lån med justerbar rente krever ofte rentebetalinger, og rentene kan endres på månedlig eller årlig basis. Folk tar vanligvis opp huslån til leie hvis boligprisene stiger, og de regner med å tjene på å til slutt selge huset.

Historisk sett var långivere i Storbritannia på vakt mot å finansiere investeringseiendommer fordi leierens rettigheter betydde at det ofte tok lengre tid for en utleier å frakalle en leietaker som ikke hadde betalt leie. Husloven av 1988, og endringer i den i 1997, dikterte at de fleste boligleiekontrakter ble klassifisert som sikrede kortholdsavtale. I henhold til disse kontraktene kan utleiere kaste ut leietakere som ligger åtte uker bak på leiebetalinger. Dette betyr at det er mindre sannsynlig at utleiere har lengre perioder når leieinntekter ikke mottas.

Långiveren har rett til å utelukke en eiendom som er kjøpt med et kjøpe-til-utleie-pantelån hvis låntakeren misligholder betalingene. Etter utelukkelse på et hjem kan utlåner selge eiendommen på auksjon eller gjennom et privat salg, og bruke midlene som er samlet inn for å gjøre opp utestående skatter, forsikringskostnader og lånesaldo. På grunn av risikoen for låntakers mislighold, er de fleste långivere uvillige til å tilby boliglån som kan kjøpes for utleie på steder som har svekkelse av boligprisene, fordi lånebeløpet kan overstige pantebeløpet hvis låntakeren misligholder.