Hva er et bærbart pantelån?

Et bærbart pantelån er et lån for å kjøpe boligeiendommer som knytter seg til låntakeren i stedet for til eiendommen. Låntakere kan overføre det til et annet hus uten å måtte søke om et nytt lån eller pådra seg tilleggsavgift. Vilkårene for pantelånet forblir de samme til tross for eiendomsoverføringen, noe som gir en ekstra fordel for låntakeren hvis rentene er høyere på overføringstidspunktet enn de var da han kjøpte det første huset.

Finansiering av eiendom er spesifikk for hvert land. Konseptet om at et pantelån er ”bærbart” har en noe annen anvendbarhet i jurisdiksjonene som tillater praksis. I USA er for eksempel et bærbart pantelån en spesiell type lån som gjør at en låntaker kan betale en premie for å kunne utøve en opsjon etter eget skjønn. De fleste pantelån i Storbritannia inneholder bestemmelser som gjør at lånet kan porteres til en annen eiendom på samme vilkår, men kjøperen har ikke et alternativ som han kan utøve. Långivere i Storbritannia har skjønn for å tillate en overføring under samme vilkår eller ikke.

Portable pantelån er sjeldne i USA, selv om de har blitt tilbudt sporadisk av banker, kredittforeninger og internettbaserte meglere siden 1987. Mindre enn en håndfull långivere i hele landet tilbyr denne type pantelån til enhver tid. Et bærbart pantelån er designet med en fast sikt og rente. Renten vil være opptil et halvt prosentpoeng høyere enn renten på et konvensjonelt pantelån. Denne prispremien betaler for låntakers mulighet til å overføre pantelånet til et nytt hus under de eksisterende vilkår.

Det er visse begrensninger som vanligvis er knyttet til alternativet. Hvis en låntaker står bak på utbetalinger eller i konkurs, kan han ikke utøve den. Lånet kan bare overføres én gang og bare til et annet enebolig som vil tjene som låntagers faste opphold. Låntakere kan ikke øke lånebeløpet, så hvis det nye huset er dyrere enn det gamle huset, må låntageren utgjøre forskjellen eller få et nytt pantelån.

Et bærbart pantelån kan være gunstig under begrensede omstendigheter. Hvis en låntager tror han vil kjøpe et nytt hus i løpet av noen år etter kjøpet av det første, kan et bærbart panteliv være fornuftig, men bare hvis rentene på et konvensjonelt 30-årig pantelån forventes å øke betydelig i fremtiden. Låntageren betaler en rentepremie hvert år til fordel for en engangsoverføring. På et visst tidspunkt vil kostnadene for tilleggsrenten forbruke det det ville ha kostet å ganske enkelt skaffe seg et nytt pantelån til den andre eiendommen. Hvis rentene stiger over den faste renten på lånet, slutter denne forskjellen å ha betydning.