Hva er en effektiv rente?

Effektiv rente, også kalt en årlig effektiv rente eller AER, refererer til det faktiske beløpet som er betalt når du tar i bruk sammensatte perioder. Det varierer ofte fra årlig prosentsats, som er renten som vanligvis er angitt i kredittvilkår, fordi april generelt ikke står for sammensatte perioder. Beregning av effektiv rente kan ofte gi en person en mer nøyaktig idé om hvor mye rente han eller hun vil betale i løpet av et låns levetid eller motta fra en investering.

For å bestemme den effektive renten på et sett med kredittvilkår, er en nøkkelverdi å ha hvor ofte rentesammenslutningene. Deretter må den nominelle renten bestemmes ved å dykke april med antall sammensatte perioder. For eksempel, hvis et kredittkort belaster 15% apr og sammensetter renter hver måned, vil den nominelle renten være 1,25% i måneden. En person kan da beregne den effektive renten ved å bruke formelen: [(1 + I) ^ C - 1] x 100, der jeg er lik den nominelle renten uttrykt i desimal form og C er lik antall sammensatte perioder uttrykt i hele tall. For kredittkortbetingelsene som tidligere er referert til, vil dette være [(1 + 0,0125) ^ 12 -1] x 100, eller 16,07%.

Som eksemplet ovenfor illustrerer, er den effektive renten ofte høyere enn april på grunn av sammensatte effekter. Når det gjelder å låne penger, betyr dette generelt at en person vil betale mer på lang sikt når frekvensen av sammensatte øker. Motsatt, når det gjelder investering, kan det bety at en person tjener mer på lang sikt etter hvert som sammensetningen øker.

Å kunne beregne effektiv rente kan være nyttig når man sammenligner lignende kredittilbud. Tilbud kan ha samme april, men drastisk forskjellige sammensatte rater, som påvirker den samlede tilbakebetalingen i tilfelle av et lån, eller utbetaling, i tilfelle av en investering. Ta for eksempel to kortsiktige lønningsdagslån som tilbyr $ 1.000 amerikanske dollar til 25% april som skal betales tilbake over ett år.

Det første lånet har ikke renter, noe som betyr at den effektive renten også er 25% og låntageren skylder $ 1.250 USD ved slutten av et år. Det andre lånet sammensetter renter en gang i måneden, og hever den effektive renten til omtrent 28% og bringer det samlede skyldige til $ 1.280. I dette scenariet, selv om begge lån ser ut til å ha samme rente fra begynnelsen, klargjøres effektiv låneregning ved beregning av effektiv rente.