유효 이자율이란?

연간 유효 요율 또는 AER이라고도하는 유효 이자율은 복리 기간을 적용 할 때 지불되는 실제이자 금액을 나타냅니다. APR은 일반적으로 복리 기간을 고려하지 않기 때문에 일반적으로 신용 조건으로 표시되는 이자율 인 연간 백분율 비율과 다를 수 있습니다. 유효 이자율을 계산하면 종종 대출 기간 동안 투자하거나 투자로부터받는이자 금액을 더 정확하게 이해할 수 있습니다.

일련의 신용 조건에 대한 유효 이자율을 결정하기 위해 보유해야 할 핵심 가치는이자가 얼마나 자주 합성되는지입니다. 그런 다음 명목 이자율은 APR을 복리 기간 수로 다이빙하여 결정해야합니다. 예를 들어, 신용 카드가 매월 15 %의 APR을 청구하고 복리이자를 계산하면 명목 이자율은 한 달에 1.25 %가됩니다. 그런 다음 공식을 사용하여 유효 이자율을 계산할 수 있습니다. [(1 + I) ^ C-1] x 100, 여기서 I는 십진 형식으로 표현 된 명목 이자율과 같고 C는 복리 수와 같습니다. 숫자는 정수로 표시됩니다. 앞에서 언급 한 신용 카드 용어의 경우 [(1 + 0.0125) ^ 12 -1] x 100 또는 16.07 %입니다.

위의 예에서 볼 수 있듯이, 복리 효과로 인해 유효 이자율이 APR보다 높은 경우가 많습니다. 돈을 빌릴 때, 이것은 일반적으로 복리 빈도가 증가함에 따라 사람이 장기적으로 더 많은 돈을 지불한다는 것을 의미합니다. 반대로, 투자에 관해서는, 복리가 증가함에 따라 사람이 장기적으로 더 많은 돈을 버는 것을 의미 할 수 있습니다.

유효 이자율을 계산할 수 있으면 유사한 신용 제안을 비교할 때 도움이 될 수 있습니다. 오퍼는 APR은 동일하지만 복리 율이 크게 다를 수 있으며 이는 대출의 경우 전체 투자금 회수 또는 투자의 경우 지불금에 영향을 미칩니다. 예를 들어, APR이 25 % 인 미화 1,000 달러를 제공하는 2 개의 단기 급여 담보 대출을 1 년에 걸쳐 상환 할 수 있습니다.

첫 번째 대출은이자를 복리하지 않습니다. 즉, 유효 이자율도 25 %이며 차용자는 1 년 후 $ 1,250 USD를 빚을 것입니다. 두 번째 대출금 이자율은 한 달에 한 번 유효 이율을 약 28 %로 높이고 총액이 1,280 달러에 이릅니다. 이 시나리오에서 처음에는 두 대출 모두 동일한 이자율을 갖는 것처럼 보이지만 실효 이율을 계산하면 더 나은 대출 조건이 명확 해집니다.