実効金利とは何ですか？

実効金利は、年間実効金利またはAERとも呼ばれ、複利計算期間を有効にする際に支払われる実際の金利額を指します。 通常、APRは複利計算期間を考慮しないため、通常はクレジット条件で示される金利である年率から変動します。 実効金利を計算すると、多くの場合、ローンの全期間にわたって支払うか、投資から受け取る利息の金額をより正確に把握できます。

一連の信用条件の実効金利を決定するために、重要な値は、金利が複合する頻度です。 次に、APRを複利計算期間の数で割ることにより、名目金利を決定する必要があります。 たとえば、クレジットカードがAPRの15％を請求し、毎月利子を複利する場合、名目金利は毎月1.25％になります。 次に、式[（1 + I）^ C-1] x 100を使用して実効金利を計算できます。ここで、Iは10進数形式で表される名目金利に等しく、Cは複利計算の数に等しくなります。整数で表される期間。 以前に参照したクレジットカードの条件の場合、これは[（1 + 0.0125）^ 12 -1] x 100、つまり16.07％になります。

上記の例が示すように、実効金利は複利効果のためにしばしばAPRよりも高くなります。 それはお金を借りることになると、これは一般的に複利の頻度が増加するにつれて、人は長期的にはより多くを支払うことを意味します。 逆に言えば、投資に関して言えば、複利が増加するにつれて、長期的にはより多くの人が利益を上げることを意味します。

同様のクレジットオファーを比較する場合、実効金利を計算できると便利です。 オファーには同じAPRがありますが、複利率が大幅に異なる場合があります。これは、ローンの場合の全体的な回収、または投資の場合の支払いに影響します。 たとえば、APR 25％で1,000ドルを提供する2つの短期給料日ローンを1年で返済するとします。

最初のローンは複利ではありません。つまり、実効金利も25％であり、借り手は年末に1,250米ドルを借りなければなりません。 2番目のローンは月に1回利子を複利し、実効金利を約28％に引き上げ、合計未払金を1,280ドルにします。 このシナリオでは、両方のローンの最初の金利は同じように見えますが、実効金利を計算すると、より良いローン条件が明らかになります。